Thị trường chứng khoán đóng cửa trái chiều vào thứ Sáu khi các thị trường hấp thụ một tuần bận rộn với các tiêu đề thương mại, báo cáo thu nhập của các công ty và tâm lý toàn cầu thay đổi. Trong khi chỉ số Dow giảm nhẹ, chỉ số S&P 500 và Nasdaq kết thúc gần như không đổi, cho thấy sự cam kết hạn chế từ người mua hoặc người bán. Một thỏa thuận thương mại mới được công bố giữa Mỹ và Anh đã cung cấp một sự thúc đẩy khiêm tốn cho quan hệ xuyên Đại Tây Dương, nhưng các nhà đầu tư đã cho thấy sự kiềm chế trong bối cảnh chính sách chung còn mơ hồ. Ở châu Âu, cổ phiếu tăng mạnh với chỉ số DAX của Đức thiết lập kỷ lục mới, trong khi giá dầu tăng do các dấu hiệu thắt chặt nguồn cung. Nhìn chung, phiên giao dịch phản ánh một thị trường đang chờ đợi các tín hiệu rõ ràng hơn trước khi đưa ra bước đi tiếp theo.

Những điểm tin chính:

  • Chỉ số Dow giảm do tâm lý bị kìm hãm bởi thuế quan: Chỉ số trung bình công nghiệp Dow Jones giảm 119,07 điểm, tương đương 0,29%, xuống còn 41.249,38 điểm khi các nhà đầu tư vẫn giữ thái độ thận trọng khi tiến gần tới các cuộc đàm phán thương mại. Mặc dù gần đây có sự lạc quan xung quanh thỏa thuận Mỹ-Anh, nhưng sự không chắc chắn về hướng đi của thuế quan rộng hơn và các hệ quả kinh tế đã gây áp lực lên các cổ phiếu blue-chip. Trong tuần qua, chỉ số này đã giảm gần 0,2%.
  • S&P 500 kết thúc không thay đổi trong bối cảnh cảnh giác về thương mại toàn cầu: Chỉ số S&P 500 giảm 0,07% và đóng cửa ở mức 5.659,91 điểm, đánh dấu mức giảm khoảng 0,5% trong tuần. Dù lợi nhuận doanh nghiệp khả quan đã hỗ trợ cho một số khu vực của thị trường, các nhà đầu tư vẫn do dự trong việc tăng rủi ro cho đến khi có sự rõ ràng hơn về các diễn biến thương mại, đặc biệt là chính sách thuế quan giữa Mỹ và Trung Quốc.
  • Nasdaq Giữ Vững Khi Cổ Phiếu Công Nghệ Phân Hóa: Chỉ số Nasdaq Composite kết thúc gần như không thay đổi ở mức 17,928.92, ghi nhận mức giảm hàng tuần khoảng 0.3%. Kết quả thu nhập của các công ty công nghệ có sự phân hóa, với sự tăng đáng kể từ các nhà sản xuất chip và các nền tảng trực tuyến được bù đắp bởi sự yếu kém ở một số tên tuổi trong lĩnh vực đám mây và phần mềm.
  • Châu Âu Kết Thúc Cao Hơn, DAX Đạt Kỷ Lục Mới: Thị trường chứng khoán châu Âu tăng mạnh vào thứ Sáu khi tâm lý nhà đầu tư được cải thiện sau thỏa thuận thương mại Mỹ-Anh. Chỉ số DAX của Đức tăng 0,63% lên mức kỷ lục 23.499,32, trong khi chỉ số Stoxx Europe 600 tăng 0,44% và chỉ số FTSE 100 của Anh tăng 0,27%. Chỉ số CAC 40 của Pháp tăng 0,64%, còn chỉ số FTSE MIB của Ý tăng 1,02%. Mặc dù tăng vào thứ Sáu, chỉ số FTSE 100 vẫn kết thúc tuần ở mức thấp hơn, kết thúc chuỗi thắng lợi. Lợi suất trái phiếu châu Âu tăng, với lợi suất trái phiếu kỳ hạn 10 năm của Đức đạt mức cao nhất trong 4 tuần là 2,588%. Các nhà hoạch định chính sách của ECB cho thấy khả năng cắt giảm lãi suất vào tháng 6 vẫn có thể xảy ra, miễn là lạm phát tiếp tục giảm và thuế quan của Mỹ không làm chệch hướng nỗ lực phục hồi của khu vực đồng Euro.
  • Châu Á biến động trái chiều khi dữ liệu từ Trung Quốc xung đột với lo ngại về thuế quan: Các thị trường châu Á có kết quả trái chiều do số liệu xuất khẩu mạnh mẽ của Trung Quốc bị che mờ bởi căng thẳng thương mại với Mỹ. Xuất khẩu của Trung Quốc tăng vọt 8,1% trong tháng 4, được thúc đẩy bởi nhu cầu từ các nước Đông Nam Á, mặc dù lượng hàng gửi đến Mỹ giảm hơn 21% do thuế quan cao. Chỉ số CSI 300 của Trung Quốc đại lục giảm 0,17%, trong khi Hang Seng của Hồng Kông tăng thêm 0,4%. Chỉ số Nikkei 225 của Nhật Bản tăng vọt 1,56% và Topix tăng 1,29%, cả hai đều được nâng đỡ bởi kết quả kinh doanh mạnh mẽ của các doanh nghiệp. Chỉ số Kospi của Hàn Quốc giảm 0,09%, và ASX 200 của Úc tăng thêm 0,48%. Tại Ấn Độ, chỉ số Nifty 50 giảm gần 1% do căng thẳng địa chính trị với Pakistan gia tăng, gây áp lực lên niềm tin của các nhà đầu tư.
  • Giá Dầu Tăng Hơn 4% Nhờ Hy Vọng Thương Mại và Động Lực Sản Xuất: Giá dầu tăng tuần thứ hai liên tiếp trong bối cảnh có dấu hiệu cải thiện quan hệ thương mại và tín hiệu nguồn cung chặt chẽ hơn. Giá dầu Brent tăng 1,7% lên 63,91 USD/thùng, và WTI tăng 1,85% lên 61,02 USD/thùng, cả hai chỉ số đều tăng hơn 4% trong tuần. Trong khi đó, Saudi Aramco báo cáo lợi nhuận ròng quý 1 giảm 5% xuống còn 26 tỷ USD, cao hơn một chút so với dự đoán, do giá dầu yếu hơn và khối lượng sản xuất giảm. Sản lượng OPEC+ trong tháng 4 giảm nhẹ, với sự sụt giảm tại Libya, Iraq và Venezuela bù đắp cho các đợt tăng theo kế hoạch, củng cố triển vọng thị trường chặt chẽ.
  • Lợi suất Trái phiếu Kho bạc ổn định trong bối cảnh áp lực cắt giảm lãi suất: Lợi suất trái phiếu kho bạc kỳ hạn 10 năm tăng nhẹ một điểm cơ bản lên 4,386%, trong khi lợi suất trái phiếu kỳ hạn 2 năm giảm nhẹ xuống còn 3,889%. Thị trường trái phiếu vẫn tương đối ổn định khi các nhà giao dịch đợi những diễn biến tiếp theo trong chính sách thương mại toàn cầu và áp lực liên tục từ Nhà Trắng lên Cục Dự trữ Liên bang để nới lỏng chính sách tiền tệ.

FX Hôm nay:

  • EUR/USD tạm thời giảm khi điều chỉnh tiếp tục: EUR/USD đóng cửa ở mức 1.1257, tăng 0.29% trong ngày nhưng tiếp tục giảm ngắn hạn sau khi đạt đỉnh trên 1.1500 vào đầu tháng Năm. Cặp tỷ giá này vẫn được hỗ trợ bởi đường SMA 50 ngày đang tăng ở mức 1.1061, trong khi các đường SMA 100 ngày và 200 ngày tại mức 1.0724 và 1.0792 tiếp tục xu hướng tăng. Đợt giảm gần đây có vẻ là một sự điều chỉnh trong bối cảnh của xu hướng tăng rộng hơn, với người mua có khả năng sẽ can thiệp gần vùng 1.1150–1.1100. Một đợt giảm liên tục dưới mức 1.1000 sẽ làm suy yếu trường hợp tăng giá, trong khi kháng cự hiện được nhìn thấy ở mức 1.1300 và đỉnh gần đây ở khoảng 1.1550.
  • Cặp GBP/USD Giữ Vững Trên 1.3300 Khi Các Nhà Giao Dịch Tăng Giá Bảo Vệ Phạm Vi: Cặp GBP/USD kết thúc phiên giao dịch ở mức 1.3311, tăng 0.50% và củng cố gần các mức cao nhất trong nhiều tháng. Cặp tiền này đang duy trì cấu trúc tăng giá mạnh mẽ, với giá giao dịch trên SMA 50 ngày của nó là 1.3073, và hỗ trợ dài hạn từ các SMA 100 ngày và 200 ngày lần lượt là 1.2767 và 1.2859. Hành động giá gần đây đã nằm trong phạm vi sau khi tăng vọt trên 1.3400 vào tháng 4. Hỗ trợ hiện tại được thấy ở mức 1.3250 và 1.3200, trong khi một sự bứt phá trên 1.3400 có thể báo hiệu động lực tăng mới. Xu hướng tổng thể vẫn giữ nguyên trừ khi cặp tiền đóng cửa dưới mức 1.3100, nơi vùng SMA tăng giá sẽ bị đe dọa.
  • USD/JPY Tụt Xuống Từ Kháng Cự Khi Xu Hướng Vẫn Còn Giảm: USD/JPY chốt mức 145.30, giảm 0.41% sau khi không thể vượt qua ngưỡng kháng cự quan trọng gần 146.20. Cặp tiền này vẫn bị hạn chế bởi SMA 50 ngày ở mức 146.31, đã trở thành một ngưỡng cản ổn định cho hành động giá. Xu hướng giảm tổng thể vẫn còn nguyên, với SMA 100 ngày và 200 ngày ở mức 150.46 và 149.57 đều đang dốc xuống và nằm trên mức hiện tại. Động lực dường như đang phai dần, và một đợt giảm xuống dưới 144.00 có thể sẽ làm lộ ra các mức hỗ trợ tại 142.00 và 141.00. Một mức đóng cửa trên 146.50 là cần thiết để thay đổi giọng điệu tích cực hơn, nhưng hiện tại sự thiên vị vẫn là giảm.
  • Giá Bạc Giữ Trên Mức $32.50 Với Xu Hướng Dao Động Trong Phạm Vi: Giá bạc đã đóng cửa ở mức $32.73, tăng 1.01% và duy trì trên mức trung bình động 50 ngày (SMA) ở mức $32.71. Các mức trung bình động 100 ngày và 200 ngày lần lượt ở mức $31.80 và $31.20 tiếp tục tăng, củng cố xu hướng tích cực. Giá đã dao động trong phạm vi $31.50–$33.50 trong vài tuần, không thể kiểm tra lại mức cao của tháng Tư gần $34.50. Mức hỗ trợ vững chắc gần $32.00, trong khi mức kháng cự nằm ở $33.00 và $33.50. Miễn là giá giữ trên mức $31.00, cấu trúc kỹ thuật sẽ ủng hộ khả năng tăng giá.
  • EUR/GBP giảm xuống hỗ trợ chính gần 0.8450: EUR/GBP kết thúc phiên giao dịch ở mức 0.8456, giảm 0,22%, khi cặp tiền tiếp tục giảm từ đợt tăng giữa tháng Tư. Giá hiện đang kiểm tra SMA 50 ngày ở mức 0.8457, một mức đã từng hoạt động như hỗ trợ động. Xu hướng ngắn hạn đã chuyển sang điều chỉnh, với các đỉnh thấp hơn hình thành từ đầu tháng Năm, dù triển vọng trung hạn vẫn thận trọng lạc quan miễn là giá duy trì trên SMA 100 ngày và 200 ngày ở mức 0.8395 và 0.8389. Nếu giảm xuống dưới 0.8450, có thể kích hoạt xu hướng giảm thêm về khu vực 0.8400–0.8375. Kháng cự đứng ở mức 0.8550 và 0.8600, và giá có thể duy trì trong phạm vi nếu không có chất xúc tác mới.
  • Giá vàng duy trì ổn định trên mức 3.300 USD khi thị trường chờ đợi sự đột phá hướng tới: Giá vàng (XAU/USD) tăng 0,71% để đạt mức 3.327 USD, giữ ngay trên một cụm các mức hỗ trợ quan trọng. Kim loại này tiếp tục thu hút người mua quanh khu vực 3.275 USD, nơi đường SMA 50 ngày ở mức 3.130 USD cung cấp sự hỗ trợ về mặt kỹ thuật. Xu hướng tăng rộng hơn được củng cố bởi các đường SMA 100 ngày và 200 ngày ở mức 2.947 USD và 2.775 USD, cả hai đều đang tăng mạnh. Giá đã bị kẹt giữa khoảng 3.275 USD và 3.350 USD kể từ khi giảm từ mức cao gần 3.500 USD hồi tháng Tư. Nếu giá đóng cửa trên mức 3.350 USD, sẽ báo hiệu sự tiếp tục xu hướng tăng, trong khi bất kỳ sự sụt giảm nào dưới mức 3.275 USD có thể mời gọi sự điều chỉnh sâu hơn về khu vực 3.200 USD.

Chuyển động thị trường:

  • Insulet Tăng Vọt Doanh Thu Mạnh và Triển Vọng Lạc Quan: Cổ phiếu của Insulet (PODD) tăng hơn 20% để dẫn đầu chỉ số S&P 500 sau khi báo cáo doanh thu quý 1 là 569,0 triệu USD, vượt qua ước tính đồng thuận là 543,5 triệu USD.
  • Lyft Tăng Vọt Nhờ Dự Báo Đặt Phòng Vượt Trên Ước Tính: Cổ phiếu của Lyft (LYFT) đã tăng hơn 28% sau khi dự báo doanh thu đặt chỗ quý 2 trong khoảng từ 4,41 tỷ đến 4,57 tỷ USD. Điểm giữa của phạm vi hướng dẫn đã vượt qua ước tính đồng thuận là 4,48 tỷ USD.
  • Cổ phiếu của Globus Medical giảm do doanh thu không đạt kỳ vọng: Globus Medical (GMED) giảm hơn 22% sau khi báo cáo doanh thu quý 1 đạt 598,1 triệu USD, thấp hơn so với kỳ vọng 627,2 triệu USD.
  • Cổ phiếu Akamai giảm mạnh do dự báo EPS gây thất vọng: Akamai Technologies (AKAM) đã giảm hơn 10%, dẫn đầu các cổ phiếu giảm trong S&P 500, sau khi hướng dẫn EPS điều chỉnh cả năm trong khoảng $6.10–$6.40.
  • Expedia giảm sau khi doanh thu không đạt kỳ vọng và điều chỉnh dự báo: Cổ phiếu của Tập đoàn Expedia (EXPE) giảm hơn 7% sau khi doanh thu quý 1 không đạt dự báo, với 2,99 tỷ USD so với kỳ vọng 3,02 tỷ USD. Công ty cũng đã điều chỉnh triển vọng tăng trưởng doanh thu năm 2025 xuống còn +2% đến +4%, giảm so với ước tính trước đó là +4% đến +6%.
  • Affirm Giảm Mạnh do Hướng Dẫn Doanh Thu Cả Năm Yếu: Cổ phiếu của Affirm Holdings (AFRM) giảm hơn 14% sau khi dự báo doanh thu cả năm sẽ đạt từ 3,16 tỷ đến 3,19 tỷ USD. Mức giữa của dự báo này thấp hơn dự đoán 3,18 tỷ USD của giới phân tích, gây lo ngại về nhu cầu tín dụng của người tiêu dùng trong bối cảnh lãi suất tăng.
  • CrowdStrike giảm do cuộc điều tra quy định: Cổ phiếu của CrowdStrike Holdings (CRWD) đã giảm hơn 4% sau khi có tin tức rằng các công tố viên và nhà quản lý Hoa Kỳ đang điều tra thương vụ trị giá 32 triệu đô la với công ty Carahsoft Technology.

Thị trường kết thúc tuần mà không có định hướng rõ ràng, khi các nhà đầu tư phản ứng với tín hiệu trái chiều từ tin tức thương mại, lợi nhuận và xu hướng tăng trưởng toàn cầu. Trong khi một số khu vực như cổ phiếu châu Âu và dầu thô ghi nhận mức tăng mạnh, thị trường Mỹ lại khá yên ắng. Với ít báo cáo lợi nhuận phía trước và dữ liệu lạm phát quan trọng sắp tới, các nhà giao dịch đang chờ đợi dấu hiệu về hướng đi tiếp theo của nền kinh tế và chính sách. Cho đến lúc đó, thị trường có thể tiếp tục dao động khi các nhà đầu tư chờ đợi thêm các cập nhật cụ thể. Các thông tin phát hành vào tuần tới có thể giúp phá vỡ tình trạng bế tắc hiện tại và thay đổi kỳ vọng.