ตลาดหุ้นสหรัฐฟื้นตัวในช่วงปลายของการซื้อขายเมื่อวันศุกร์ โดยฟื้นตัวจากการตกลงอย่างหนักในระหว่างวัน เนื่องจากนักลงทุนประเมินจุดยืนของธนาคารกลางสหรัฐ ท่ามกลางความไม่แน่นอนทางเศรษฐกิจ ตลาดอยู่ภายใต้แรงกดดันตลอดทั้งสัปดาห์ เนื่องจากความกังวลเกี่ยวกับนโยบายการค้ากับรายงานการจ้างงานที่อ่อนแอกว่าคาด ซึ่งทำให้เกิดความกลัวในเรื่องการเติบโตชะลอตัว อย่างไรก็ตาม คำแถลงจากประธาน Fed เจอโรม พาวเวลล์ ช่วยบรรเทาความกังวลได้บางส่วน เนื่องจากนักลงทุนตีความคำพูดของเขาเป็นสัญญาณว่าธนาคารกลางยังคงติดตามเงื่อนไขทางเศรษฐกิจอย่างใกล้ชิด ดัชนี S&P 500 และ Nasdaq พลิกกลับมาสูงขึ้นหลังจากที่ลดลงมาก่อนหน้านี้ ขณะที่ดัชนี Dow Jones ลดความเสียหายลงจนปิดไปในแดนบวก แม้จะฟื้นตัวได้ แต่ดัชนีสำคัญทั้งสามปิดสัปดาห์ด้วยการขาดทุนอย่างมีนัยสำคัญ เนื่องจากความไม่แน่นอนที่คงอยู่เกี่ยวกับภาษีและแนวโน้มเศรษฐกิจทำให้ผู้ค้าอยู่ในสภาวะเครียด

สรุปประเด็นที่ควรจับตา:

  • S&P 500 ประสบสัปดาห์ที่แย่ที่สุดตั้งแต่เดือนกันยายนแม้ฟื้นตัวช่วงท้าย: ดัชนี S&P 500 กลับมาฟื้นตัวในวันศุกร์ โดยเพิ่มขึ้น 0.55% ปิดที่ 5,770.20 หลังจากลดลงมากกว่า 1% ในช่วงก่อนหน้านี้ของวัน การฟื้นตัวในช่วงท้ายช่วยจำกัดการสูญเสีย แต่ดัชนียังปิดด้วยการลดลงอย่างรุนแรงถึง 3.1% สำหรับสัปดาห์นี้ ซึ่งถือเป็นการแสดงผลที่แย่ที่สุดของสัปดาห์ตั้งแต่เดือนกันยายน
  • ดาวโจนส์ปิดสูงขึ้นแต่ลดลง 2.4% ในสัปดาห์: ดัชนีดาวโจนส์อินดัสเทรียลเฉลี่ยเพิ่มขึ้น 222.64 จุด หรือ 0.52% ในวันศุกร์ ปิดที่ 42,801.72 จุด ซึ่งพลิกกลับจากที่ตกลงไปกว่านี้ 400 จุดในช่วงต่ำสุดของการซื้อขาย แม้ว่าจะมีการฟื้นตัว ดัชนีหุ้นบลู-ชิปจบสัปดาห์ด้วยการลดลง 2.4% เนื่องจากความไม่แน่นอนทางการค้าและข้อมูลเศรษฐกิจอ่อนแอที่ส่งผลต่อความเชื่อมั่น
  • Nasdaq เข้าสู่เขตปรับฐานเนื่องจากหุ้นเทคโนโลยีร่วง: ดัชนี Nasdaq Composite เพิ่มขึ้น 0.7% ในวันศุกร์ปิดที่ 18,196.22 แต่ดัชนีที่มีหุ่นเทคโนโลยีเป็นหลักยังคงลดลงอย่างหนัก 3.5% ในสัปดาห์นี้ ซึ่งเข้าสู่เขตปรับฐานอย่างเป็นทางการหลังจากลดลงมากกว่า 10% จากจุดสูงสุดล่าสุด การขายทิ้งหุ้น Tesla ที่ยังคงลดลงต่อเนื่องเป็นเวลาถึงเจ็ดสัปดาห์ก็เป็นอีกสาเหตุที่ทำให้ Nasdaq ลดลง หุ้นของผู้ผลิตรถยนต์ไฟฟ้าร่วงมากกว่า 10% ในสัปดาห์นี้ ปิดที่ 270.48 ดอลลาร์ในวันศุกร์ ซึ่งเป็นระดับต่ำสุดนับตั้งแต่วันที่ 5 พฤศจิกายน เนื่องจากนักลงทุนตอบสนองต่อการลดลงของมูลค่าตลาดและความไม่แน่นอนทางการเมืองเกี่ยวกับความสัมพันธ์ระหว่าง CEO Elon Musk กับรัฐบาล Trump
  • รายงานการจ้างงานของสหรัฐอ่อนแอกว่าที่คาดการณ์ สร้างความกังวลในเศรษฐกิจ: รายงานการจ้างงานนอกภาคเกษตรกรรมในเดือนกุมภาพันธ์แสดงการเติบโตของงานเพียง 151,000 ตำแหน่ง ต่ำกว่าการคาดการณ์ 170,000 ตำแหน่ง ซึ่งเพิ่มความกลัวเกี่ยวกับตลาดแรงงานที่ชะลอตัว อัตราการว่างงานเพิ่มขึ้นเป็น 4.1% ในขณะที่การจ้างงานของรัฐบาลกลางลดลง 10,000 ตำแหน่ง เป็นส่วนหนึ่งของมาตรการลดค่าใช้จ่ายภายใต้การบริหารของทรัมป์ อย่างไรก็ตาม การจ้างงานในภาครัฐโดยรวมเพิ่มขึ้น 11,000 ตำแหน่ง โดยการจ้างงานในภาครัฐและท้องถิ่นชดเชยการลดลงของรัฐบาลกลาง
  • อัตราผลตอบแทนพันธบัตรกระทรวงการคลังก็สูงขึ้นแม้จะมีการลดลงในช่วงต้นจากข้อมูลการจ้างงาน: อัตราผลตอบแทนพันธบัตรกระทรวงการคลังอายุ 10 ปีเพิ่มขึ้น 2 จุดฐานเป็น 4.303% โดยย้อนกลับการลดลงก่อนหน้านี้ภายหลังจากรายงานการจ้างงานที่น่าผิดหวัง อัตราผลตอบแทนพันธบัตรอายุ 2 ปีก็เพิ่มขึ้นมากกว่า 2 จุดฐานเป็น 3.987% เนื่องจากนักลงทุนได้ย่อยความคิดเห็นจากประธานธนาคารกลางสหรัฐเจอโรม พาวเวลล์
  • ตลาดหุ้นยุโรปลดลงเนื่องจากความกังวลเกี่ยวกับการค้าและการเติบโตของเศรษฐกิจส่งผลกระทบต่อความเชื่อมั่น: หุ้นยุโรปจบสัปดาห์ด้วยการลดลง โดยดัชนี Stoxx 600 ลดลง 0.46% ในวันศุกร์ เป็นการลดลงครั้งแรกในรอบปีนี้ ดัชนี DAX ลดลง 411 จุดหรือ 1.75% ในขณะที่ดัชนี FTSE 100 ลดลง 1.47% ไปอยู่ที่ 8,679.88 จุด ดัชนี CAC 40 ของฝรั่งเศสลดลง 1.08% ในขณะที่ดัชนี FTSE MIB ของอิตาลีเพิ่มขึ้น 0.91% หุ้นหรูถูกกดดันอย่างหนัก โดยหุ้น Richemont และ Burberry ลดลงกว่า 5% และเกือบ 7% ตามลำดับ เนื่องจากความกังวลเกี่ยวกับภาษีนำเข้าของสหรัฐส่งผลกระทบต่อความเชื่อมั่นของนักลงทุนในสินค้าฟุ่มเฟือย ขณะที่ GDP ของยูโรโซนเติบโต 0.2% ไตรมาสต่อไตรมาส และ 1.2% ปีต่อปีในไตรมาสที่สี่ เหนือความคาดหมายที่ 0.1% และ 0.9% ตามลำดับ อย่างไรก็ตาม คำสั่งซื้อโรงงานของเยอรมันลดลง 7.0% ในเดือนมกราคม แย่กว่าที่คาดการณ์ไว้ว่าจะลดลง 2.4% การผลิตภาคอุตสาหกรรมของสเปนลดลง 1% ปีต่อปีในเดือนมกราคม ขณะที่การจ้างงานในยูโรโซนเติบโตดีกว่าคาดเล็กน้อยที่ 0.1% ไตรมาสต่อไตรมาส และ 0.7% ปีต่อปี
  • ตลาดหุ้นเอเชียร่วงหนัก ขณะที่อัตราผลตอบแทนพันธบัตรญี่ปุ่นพุ่งสูงสุดในรอบ 16 ปี: ตลาดหุ้นในภูมิภาคเอเชียแปซิฟิกร่วงลงเมื่อวันศุกร์ สะท้อนความสูญเสียที่เกิดจากวอลล์สตรีท ดัชนีนิเคอิ 225 ของญี่ปุ่นลดลง 2.17% สู่ระดับ 36,887.17 ขณะที่ท็อปปิกซ์ที่กว้างกว่าลดลง 1.56% สู่ระดับ 2,708.59 ดัชนีโคสปิของเกาหลีใต้ลดลง 0.49% สู่ระดับ 2,563.48 ขณะที่โคสดัคลดลง 0.98% สู่ระดับ 727.70 ดัชนี S&P/ASX 200 ของออสเตรเลียลดลง 1.81% สู่ระดับต่ำสุดในรอบหกเดือนที่ 7,948.20 โดยการสูญเสียเพิ่มขึ้นเมื่อมีนักลงทุนตอบสนองต่อข้อมูลเศรษฐกิจที่อ่อนแอ ในประเทศจีน ดัชนีฮั่งเส็งลดลง 0.76% ในการซื้อขายที่มีความผันผวน ขณะที่ดัชนี CSI 300 ลดลง 0.31% สู่ระดับ 3,944.01 ในขณะเดียวกัน อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลญี่ปุ่นอายุ 30 ปีพุ่งขึ้นสู่ระดับสูงสุดนับตั้งแต่ปี 2008 สะท้อนความระมัดระวังของนักลงทุนที่เพิ่มขึ้นท่ามกลางความกังวลเกี่ยวกับเงินเฟ้อและความไม่แน่นอนของเศรษฐกิจโลก
  • ราคาน้ำมันพุ่งขึ้นเพราะทรัมป์บอกใบ้ถึงการลงโทษรัสเซียที่เป็นไปได้: ราคาน้ำมันดิบสูงขึ้นในวันศุกร์หลังจากที่ประธานาธิบดีทรัมป์แนะนำว่าเขากำลังพิจารณาการลงโทษใหม่ต่อรัสเซียหากไม่สามารถบรรลุข้อตกลงหยุดยิงกับยูเครนได้ ราคาน้ำมันเบรนท์เพิ่มขึ้น 96 เซนต์ หรือ 1.38% ไปอยู่ที่ 70.42 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล ขณะที่น้ำมันดิบเวสต์เท็กซัสอินเตอร์มีเดียต (WTI) เพิ่มขึ้น 68 เซนต์ หรือ 1.02% ไปอยู่ที่ 67.04 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล

FX วันนี้:

  • คู่ EUR/USD ปรับตัวขึ้นเนื่องจากแนวโน้มขาขึ้นที่แข็งแกร่ง: คู่ EUR/USD เพิ่มขึ้น 0.59% ในวันศุกร์ ปิดที่ระดับ 1.0847 ขณะที่ยูโรขยายการฟื้นตัวล่าสุดออกไปอีก โดยคู่เงินเริ่มต้นที่ 1.0784 และขึ้นไปสูงสุดที่ 1.0883 ก่อนจะปิดตัวสูงขึ้น การปรับขึ้นของยูโรได้รับการสนับสนุนจากข้อมูล GDP เขตยูโรโซนที่แข็งแกร่งเกินคาด ซึ่งแสดงให้เห็นการเติบโต 0.2% ไตรมาสต่อไตรมาส เมื่อเทียบกับการคาดการณ์ที่ 0.1% ในเชิงเทคนิค คู่ EUR/USD ได้ทะลุผ่านแนวต้านสำคัญที่ SMA 200 วันที่ 1.0726 และยังคงอยู่เหนือ SMA 50 วันที่ 1.0418 หากแรงหนุนยังคงมีอยู่ต่อไป คู่เงินนี้อาจทดสอบระดับ 1.0900 ที่เคยเห็นครั้งสุดท้ายในเดือนธันวาคม 2024 อย่างไรก็ตาม หากยูโรอ่อนตัวลง การสนับสนุนทันทีจะอยู่ที่ระดับ 1.0800 ตามด้วย 1.0750 โดยการปรับฐานลึกอาจลากคู่เงินกลับไปทาง 1.0700
  • GBP/USD เพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง: GBP/USD เพิ่มขึ้น 0.34% ปิดที่ 1.2925 ต่อเนื่องจากแนวโน้มขาขึ้นที่แข็งแกร่งตั้งแต่ระดับต่ำสุดในเดือนกุมภาพันธ์ คู่เปิดที่ 1.2876 ก่อนที่จะทำระดับสูงสุดในวันเดียวที่ 1.2944 แล้วดึงกลับเล็กน้อย ขณะนี้เงินปอนด์ของอังกฤษได้เพิ่มขึ้นเกือบ 3% จากระดับต่ำสุดในเดือนกุมภาพันธ์ที่ 1.2500 และทะลุผ่านระดับทางเทคนิคสำคัญต่างๆ ค่าเฉลี่ยการเคลื่อนที่ (SMA) 50 วันที่ 1.2491, ค่าเฉลี่ยการเคลื่อนที่ 100 วันที่ 1.2627, และค่าเฉลี่ยการเคลื่อนที่ 200 วันที่ 1.2790 ทั้งหมดบ่งบอกถึงแรงขาขึ้นอย่างต่อเนื่อง หาก GBP/USD ยืนเหนือระดับ 1.2950 ได้ มันอาจมุ่งไปยังระดับจิตวิทยาที่สำคัญที่ 1.3000 ซึ่งเป็นพื้นที่แนวต้านหลัก ในขาลง การสนับสนุนในทันทีอยู่ที่ 1.2850 โดยการแตกต่ำกว่าระดับนี้สามารถเปิดทางให้ดึงกลับสถานะไปที่ 1.2800 การลดลงต่อไปอาจผลักดันคู่คู่นี้ไปยังระดับ 1.2700 ที่ผู้ซื้ออาจเข้ามาใหม่อีกครั้ง
  • USD/CAD ปรับตัวสูงขึ้นเนื่องจากโมเมนตัมขาขึ้นยังคงอยู่: คู่เงิน USD/CAD ปรับตัวเพิ่มขึ้น 0.52% ในวันศุกร์ โดยปิดที่ 1.4367 หลังจากแตะจุดสูงสุดชั่วคราวที่ 1.4426 ในช่วงสั้นๆ คู่เงินนี้เปิดตลาดที่ 1.4292 และลดลงไปที่จุดต่ำสุดของวัน 1.4278 ก่อนที่จะกลับมาอยู่ในแนวโน้มขาขึ้น การปรับตัวสูงขึ้นนี้เกิดขึ้นแม้ข้อมูลการจ้างงานของแคนาดาจะออกมาผสมผสาน โดยแสดงให้เห็นการเพิ่มขึ้นสุทธิของงาน 1,100 ตำแหน่งในเดือนกุมภาพันธ์ ซึ่งเป็นงานพาร์ทไทม์ทั้งหมด อัตราการว่างงานยังคงอยู่ที่ 6.6% ในขณะที่การจ้างงานครอบคลุมลง 19,500 ตำแหน่ง USD/CAD ยังคงได้รับการสนับสนุนอย่างดีเหนือค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่หลัก โดย SMA 50 วันที่ 1.4344, SMA 100 วันที่ 1.4192 และ SMA 200 วันที่ 1.3924 หากคู่เงินสามารถรักษาโมเมนตัมเหนือ 1.4400 ได้, เป้าหมายขาขึ้นถัดไปจะเป็น 1.4500 ซึ่งเคยเห็นครั้งสุดท้ายในเดือนธันวาคม 2024 อย่างไรก็ตาม, หากไม่สามารถถือไว้เหนือระดับนี้ได้อาจทำให้เกิดการกลับตัวไปที่ 1.4300
  • ทองคำทรงตัวใกล้จุดสูงสุด, ยังคงอยู่เหนือการสนับสนุนหลัก: ทองคำปิดตลาดที่ 2910 โดยมีการสูญเสียเล็กน้อยที่ 0.03% เนื่องจากโลหะยังคงอยู่ใกล้จุดสูงสุดล่าสุด การซื้อขายในช่วงนี้พบระดับสูงสุดที่ 2930 และระดับต่ำสุดที่ 2896 โดยการเคลื่อนไหวของราคาชี้ให้เห็นถึงการควบรวมที่ต่อเนื่อง แม้จะมีการลดลงเล็กน้อย ทองคำยังคงอยู่ในแนวโน้มขาขึ้นอย่างมั่นคง โดยเพิ่มขึ้นกว่า 2% ในเดือนที่ผ่านมา SMA 50 วันที่ 2799, SMA 100 วันที่ 2732, และ SMA 200 วันที่ 2599 ล้วนเสริมสถานการณ์ในทางบวก เนื่องจากราคายังคงอยู่เหนือดัชนีสำคัญเหล่านี้ หากทองคำยังคงควบรวมอยู่ การสนับสนุนจะอยู่ที่ 2896 โดยหากลดลงเพิ่มเติมอาจทดสอบระดับ 2870 การลดต่ำกว่านี้จะเปลี่ยนแรงขับเคลื่อนให้เป็นของผู้ขาย ซึ่งอาจทำให้ราคาทองคำลดลงสู่ระดับ 2850

ความเคลื่อนไหวของตลาดหุ้น:

  • หุ้นของ Costco ร่วงลงหลังจากผลประกอบการต่ำกว่าที่คาด หุ้นของ Costco ลดลง 6% หลังจากบริษัทค้าปลีกรายงานผลประกอบการไตรมาสที่สองที่ $4.02 ต่อหุ้น ซึ่งต่ำกว่าที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ไว้ที่ $4.11 ต่อหุ้น
  • Broadcom พุ่งขึ้นหลังจากรายงานผลประกอบการที่แข็งแกร่งและแนวโน้มที่ดี: Broadcom เพิ่มขึ้น 8.6% หลังจากรายงานผลประกอบการไตรมาสแรกทางการที่เหนือกว่าคาดหมายตามรายงานของ LSEG
  • Walgreens Boots Alliance พุ่งขึ้นหลังจากดีลการเข้าซื้อกิจการ: Walgreens เพิ่มขึ้น 7.5% หลังจากบริษัทเอกชน Sycamore Partners ประกาศแผนที่จะซื้อกิจการเครือร้านขายยาด้วยราคา $11.45 ต่อหุ้นเป็นเงินสด
  • หุ้นของ Hewlett Packard Enterprise ร่วงลงหลังการคาดการณ์ที่อ่อนแอ: หุ้นของ Hewlett Packard Enterprise ร่วงลงเกือบ 12% หลังจากการออกแนวโน้มในไตรมาสที่สองที่น่าผิดหวัง
  • Gap ทะยานขึ้นจากผลประกอบการที่แข็งแกร่ง: หุ้นของ Gap เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วถึง 19% หลังจากที่ผู้ค้าปลีกรายนี้ประกาศผลประกอบการไตรมาสที่สี่ที่ $0.54 ต่อต่อหุ้น ซึ่งเกินความคาดหมายของนักวิเคราะห์ที่ $0.37 ต่อต่อหุ้น
  • Intuitive Machines ยังคงร่วงลง: Intuitive Machines (LUNR) ขยายการขาดทุน โดยตกลงมากกว่า 21% เมื่อวันศุกร์ หลังจากที่ร่วงลง 20% ในวันพฤหัสบดี

ในขณะที่สัปดาห์การซื้อขายสิ้นสุดลง ตลาดยังคงมีความผันผวน โดยดัชนี S&P 500 มีสัปดาห์ที่แย่ที่สุดนับตั้งแต่เดือนกันยายนแม้ว่าจะปรับตัวขึ้นในวันศุกร์ ดัชนี Dow Jones และ Nasdaq ก็เห็นการลดลงอย่างรุนแรงในสัปดาห์นี้ โดยเฉพาะ Nasdaq ที่เข้าสู่ภาวะแก้ไขหลังจากล้มลงมากกว่า 10% จากจุดสูงสุดล่าสุด นักลงทุนต้องเข้ามาแก้ไขปัญหากับความไม่แน่นอนของนโยบายการค้า ขณะที่ท่าทีเปลี่ยนแปลงของภาษีของประธานาธิบดีทรัมป์ไม่ได้ให้ความชัดเจนใดๆ อีกทั้งการเติบโตของการจ้างงานที่ต่ำกว่าคาดการณ์ยังเพิ่มความกังวลเกี่ยวกับการชะลอตัวของเศรษฐกิจ ผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลเพิ่มขึ้นเมื่อประธานธนาคารกลางสหรัฐ Jerome Powell แสดงถึงความเสี่ยงของเงินเฟ้อที่ยังคงเป็นประเด็นสำคัญ ขณะเดียวกัน ตลาดยุโรปและเอเชียปิดตัวลงต่ำกว่าปกติท่ามกลางข้อมูลทางเศรษฐกิจที่อ่อนแอและความไม่แน่นอนทางภูมิศาสตร์การเมือง ซึ่งทั้งสองหัวข้อนี้ได้เสริมสร้างความเปราะบางในตลาดโลก