ดัชนี S&P 500 และ Nasdaq Composite ขยายการขาดทุนของพวกเขา เนื่องจากนักลงทุนยังคงถอยห่างจากหุ้นเทคโนโลยีชั้นนำ การเปลี่ยนแปลงของตลาดนี้ ซึ่งได้รับอิทธิพลจากผลประกอบการในภาคเทคโนโลยีที่น่าผิดหวังและรายงานการเติบโตของ GDP ที่แข็งแกร่งกว่าที่คาดไว้ ส่งสัญญาณถึงแนวโน้มการปรับฐานและการหมุนเวียนภายในตลาด ในขณะเดียวกัน ดัชนีเฉลี่ยอุตสาหกรรมดาวโจนส์สามารถทำกำไรได้เล็กน้อย สะท้อนถึงความรู้สึกของนักลงทุนที่ผสมผสานกัน พื้นฐานที่เป็นอยู่ของตลาดในขณะนี้บ่งบอกถึงมุมมองที่ระมัดระวัง โดยมีการเปลี่ยนโฟกัสจากหุ้นเทคโนโลยีที่มีการเติบโตสูงไปยังหุ้นขนาดเล็กและภาคเศรษฐกิจที่หมุนเวียนมากขึ้น

สรุปประเด็นที่ควรจับตา:

  • หุ้นเทคโนโลยียังคงร่วงต่อไป: ดัชนี Nasdaq Composite ลดลง 0.93% เพื่อปิดที่ 17,181.72 โดยได้รับแรงกดดันจากการขายจำนวนมากในหุ้นเทคโนโลยีหลักๆ Nvidia ตกลง 1.7%, Advanced Micro Devices ลดลงกว่า 4%, และ Microsoft ลดลง 2.5% กองทุน ETF VanEck Semiconductor (SMH) ก็ลดลงเกือบ 2% ซึ่งแสดงถึงการถอยหลังในวงกว้างของภาคเทคโนโลยี
  • S&P 500 และ Nasdaq ลดลงท่ามกลางข้อมูลทางเศรษฐกิจ: ดัชนี S&P 500 ลดลง 0.51% ปิดที่ระดับ 5,399.22 จุด เนื่องจากนักลงทุนตอบสนองต่อการเติบโตของ GDP ในไตรมาสที่สองที่สูงกว่าคาด ทำให้มีอัตราการเติบโตถึง 2.8% มากกว่าที่คาดการณ์ไว้ที่ 2.1% การเคลื่อนไหวนี้ชี้ให้เห็นถึงความเชื่อมั่นของนักลงทุนที่เปลี่ยนไปสู่ภาคส่วนที่ไม่ใช่เทคโนโลยี
  • ดัชนีดาวโจนส์ทำผลงานได้ดีกว่า: ดัชนีดาวโจนส์อุตสาหกรรมเฉลี่ยเพิ่มขึ้น 0.2% หรือ 81.20 จุด ปิดที่ 39,935.07 จุด ดัชนีพุ่งสูงขึ้นเกือบ 585 จุดที่ระดับสูงสุดของช่วงการซื้อขาย แสดงถึงความแตกต่างในการทำผลงานระหว่างดัชนีหลักต่างๆ
  • การหมุนเข้าสู่หุ้นขนาดเล็ก: ดัชนี Russell 2000 ซึ่งเป็นตัวแทนของหุ้นขนาดเล็ก เพิ่มขึ้น 1.26% แสดงให้เห็นถึงความสนใจของนักลงทุนที่เพิ่มขึ้นในบริษัทขนาดเล็กที่อาจถูกประเมินค่าต่ำเกินสมควร ขณะที่พวกเขาหมุนเงินออกจากภาคเทคโนโลยีที่กำลังมาแรง
  • ตลาดหุ้นยุโรปตอบสนองต่อความอ่อนแอของเทคโนโลยีสหรัฐ: ดัชนี Stoxx 600 ในยุโรปลดลง 0.72% โดยหุ้นในกลุ่มเทคโนโลยีนำการลดลงที่ 2.75% ดัชนี FTSE 100 เพิ่มขึ้นเล็กน้อย 0.40% ในขณะที่ดัชนี CAC 40 ลดลง 1.21% แม้จะมีการลดลงทั่วไป แต่ Unilever ขยับขึ้น 6% หลังจากปรับเพิ่มแนวทางการเพิ่มอัตราส่วนกำไรประจำปี แม้ว่าจะไม่สามารถบรรลุเป้าหมายการเติบโตของยอดขายได้ นอกจากนี้ Stellantis รายงานกำไรสุทธิครึ่งปีแรกลดลง 48% ส่งผลกระทบต่อหุ้นของผู้ผลิตรถยนต์
  • ตลาดหุ้นเอเชียได้รับผลกระทบหนักจากการขายหุ้นเทคโนโลยี: ดัชนีนิกเคอิ 225 ของญี่ปุ่นลดลง 3.28% ซึ่งถือเป็นวันที่เจ็ดติดต่อกันที่มีการลดลง และปิดที่ 37,869.51 หุ้นใหญ่ๆ อย่าง SoftBank Group และ Renesas Electronics ลดลง 9.39% และกว่า 14% ตามลำดับ ท่ามกลางความกังวลเกี่ยวกับการกระชับนโยบายการเงินของธนาคารแห่งประเทศญี่ปุ่น ดัชนีคอสปีของเกาหลีใต้ก็ลดลง 1.74% ปิดที่ 2,710.65 โดยมีการลดลงของหุ้นใหญ่ SK Hynix ถึง 8.87% ในขณะเดียวกัน ดัชนี CSI 300 ของจีนลดลง 0.55% ปิดที่ 3,399.27 เนื่องจากธนาคารกลางจีนลดอัตราดอกเบี้ยสินเชื่อวงเงินกลางลงเหลือ 2.3% เพื่อกระตุ้นเศรษฐกิจ
  • การเติบโตของ GDP สหรัฐฯ เกินความคาดหมาย: เศรษฐกิจสหรัฐฯ เติบโตในอัตราปีละ 2.8% ในไตรมาสที่สอง ซึ่งเป็นผลมาจากการใช้จ่ายของผู้บริโภคที่แข็งแกร่งและการลงทุนในสินค้าคงคลังภาคเอกชน ตัวเลขนี้เกินกว่าที่คาดการณ์ไว้ที่ 2.1% ซึ่งบ่งบอกถึงความยืดหยุ่นทางเศรษฐกิจที่แข็งแกร่ง ในข่าวเศรษฐกิจอื่นๆ ในวันพฤหัสบดี กรมแรงงานรายงานว่า การขอรับสวัสดิการว่างงานเบื้องต้นอยู่ที่ 235,000 ราย สำหรับสัปดาห์ที่สิ้นสุดวันที่ 20 กรกฎาคม ลดลง 10,000 รายจากสัปดาห์ก่อนหน้าและสอดคล้องกับการคาดการณ์ของ Dow Jones เป๊ะ การขอรับสวัสดิการอย่างต่อเนื่อง ซึ่งล่าช้าหนึ่งสัปดาห์ ลดลงสู่ระดับ 1.85 ล้านราย
  • ราคาน้ำมันดิบฟื้นตัว: น้ำมันดิบสหรัฐปรับตัวเพิ่มขึ้นเกือบ 1% ปิดที่ $78.28 ต่อบาร์เรล โดยได้รับการสนับสนุนจากการเติบโตทางเศรษฐกิจที่แข็งแกร่งเกินคาดและการลดลงของสต็อกน้ำมันดิบและน้ำมันเบนซิน ซึ่งบ่งชี้ถึงความต้องการที่เพิ่มขึ้น ส่วนราคาน้ำมัน Brent อยู่ที่ $82.37 ต่อบาร์เรล เพิ่มขึ้น 0.81% ตั้งแต่ต้นปี น้ำมัน Brent เพิ่มขึ้น 6.9%

FX วันนี้:

  • แนวโน้ม EUR/USD ยังคงระมัดระวัง: EUR/USD ได้แสดงสัญญาณของการฟื้นตัวหลังจากการขาดทุนติดต่อกันสองวัน โดยปิดที่ประมาณ 1.0850 การเคลื่อนไหวนี้ตามมาด้วยการทดสอบระดับสำคัญที่ 1.0820 ซึ่งยังคงทำหน้าที่เป็นระดับแนวรับหลัก คู่เงินนี้เผชิญกับความเสี่ยงด้านขาลงเพิ่มเติมหากทะลุระดับนี้ โดยมีแนวรับต่อไปที่จุดต่ำสุดของเดือนมิถุนายนที่ 1.0666 และอาจต่ำลงถึงจุดต่ำสุดของปี 2024 ที่ 1.0601 แนวต้านด้านบวกสังเกตได้ที่ 1.0948 ตามด้วย 1.0981 และแนวสำคัญที่ 1.1000
  • GBP/USD อยู่ภายใต้แรงกดดัน: คู่เงิน GBP/USD ลดลงต่ำกว่า 1.2860 ลดลง 0.43% ไปซื้อขายที่ 1.2850 การลดลงนี้เกิดขึ้นหลังจากแตะระดับสูงสุดในวันที่ 1.2913 ซึ่งได้รับอิทธิพลจากการเติบโตของ GDP สหรัฐที่แข็งแกร่งเกินคาดและข้อมูลที่อ่อนแอจากสหราชอาณาจักร ระดับความต้านทานทันทีของคู่นี้อยู่ที่ 1.2880 มีอุปสรรคเพิ่มเติมที่ 1.2900 และ 1.2940 ระดับแนวรับเห็นที่ 1.2840 ตามด้วยค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วัน ที่ 1.2773
  • EUR/GBP ขยับขึ้นจากการเดิมพันการลดดอกเบี้ยของ BoE: คู่สกุลเงิน EUR/GBP เพิ่มขึ้นไปถึงประมาณ 0.8440 โดยได้รับแรงหนุนจากการที่ตลาดคาดการณ์ว่าธนาคารกลางอังกฤษ (BoE) อาจมีการลดดอกเบี้ย แม้ว่าจะมีการเพิ่มขึ้นในวันพฤหัสบดี ซึ่งเป็นการแสดงผลการซื้อขายวันที่ดีที่สุดวันหนึ่งในปี 2024 แต่คู่สกุลเงินนี้ยังคงต่ำกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่เชิงเส้นชี้เฉลี่ย 200 วันที่ 0.8545 อย่างมีนัยสำคัญ
  • AUD/USD ลดลงเนื่องจากความกังวลทางเศรษฐกิจของจีน: ดอลลาร์ออสเตรเลียลดลงใกล้ถึงระดับ 0.6550 เมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐ ถูกกดดันจากความท้าทายทางเศรษฐกิจที่ยังคงอยู่ในจีนและราคาสินแร่เหล็กที่ลดลง ระดับสนับสนุนทันทีของคู่เงิน AUD/USD อยู่ที่ระดับต่ำสุดของเดือนกรกฎาคมที่ 0.6515 โดยมีการสนับสนุนเพิ่มเติมที่ 0.6465 และระดับต่ำสุดของปี 2024 ที่ 0.6360 ระดับต้านทานรวมถึงค่าเฉลี่ยการเคลื่อนที่ 200 วันที่ 0.6585 และระดับสูงสุดของเดือนกรกฎาคมที่ 0.6798
  • USD/CHF ลดลงแม้เศรษฐกิจสหรัฐฯ แข็งแกร่ง: คู่สกุลเงิน USD/CHF ปิดที่ระดับต่ำลงราว 0.40% ที่ประมาณ 0.8810 โดยยังคงมีแนวโน้มขาลงต่อเนื่องแม้ข้อมูล GDP ของสหรัฐฯ จะแข็งแกร่งก็ตาม คู่นี้อยู่ต่ำกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่สำคัญ โดยมีระดับการสนับสนุนใหม่ที่ 0.8750 และ 0.8730 ขณะที่ระดับแนวต้านอยู่ที่ 0.8800, 0.8830 และ 0.8850
  • ทองคำเผชิญแรงขาย: ราคาทองคำยังคงตกต่ำต่อเนื่อง ซื้อขายใกล้ระดับต่ำสุดในหลายสัปดาห์ที่ $2,357.92 ทิศทางขาลงของทองคำถูกเน้นย้ำโดยตัวชี้วัดทางเทคนิคที่แสดงแรงผลักดันเชิงลบ โดยมีระดับแนวรับที่ $2,340, $2,332 และ $2,318 ส่วนระดับแนวต้านอยู่ที่ $2,366, $2,381 และ $2,395 ท่ามกลางความไม่แน่นอนของตลาดทองคำพยายามรักษาระดับราคาที่สูงขึ้น

ความเคลื่อนไหวของตลาดหุ้น:

  • Dexcom ประสบปัญหาต่อการประมาณการ: หุ้นของ Dexcom ร่วงลงมากกว่า 35% หลังจากที่บริษัทเครื่องมือแพทย์ได้ปรับคำแนะนำรายได้ตลอดทั้งปีลงมาเป็น 4 พันล้านดอลลาร์ – 4.05 พันล้านดอลลาร์ จากที่ประมาณการไว้ก่อนหน้านี้ รายได้ในไตรมาสที่สองที่ 1 พันล้านดอลลาร์ยังต่ำกว่าประมาณการที่คาดการณ์ไว้ซึ่งเป็น 1.04 พันล้านดอลลาร์ นำไปสู่การลดลงอย่างรวดเร็วของมูลค่าหุ้น
  • บริษัท ฟอร์ด มอเตอร์ รายงานผลประกอบการต่ำกว่าคาด: หุ้นฟอร์ดร่วงลง 18.4% หลังจากบริษัทรถยนต์ได้รายงานผลประกอบการไตรมาสที่สองซึ่งต่ำกว่าความคาดหมายของวอลล์สตรีท โดยบริษัทมีรายได้ต่อหุ้นปรับลดอยู่ที่ $0.47 ซึ่งต่ำกว่าค่าประมาณการที่ $0.68 อย่างมีนัยสำคัญ อย่างไรก็ตาม รายได้จากการขายรถยนต์สูงกว่าความคาดหมายเล็กน้อย โดยมีมูลค่าอยู่ที่ $44.81 พันล้านเมื่อเทียบกับค่าประมาณการที่ $44.02 พันล้าน
  • หุ้นของ ServiceNow พุ่งขึ้น 13% หลังจากรายงานผลประกอบการที่ดีกว่าที่คาดการณ์ไว้ บริษัทซอฟต์แวร์ยังได้ปรับการคาดการณ์รายได้จากการสมัครใช้บริการรายปีเพิ่มขึ้น ทำให้นักลงทุนมีความเชื่อมั่นมากขึ้น นี่เป็นผลการดำเนินงานที่ดีที่สุดของ ServiceNow ตั้งแต่ปี 2019 และยังได้รับแรงผลักดันเพิ่มเติมจากการลาออกของประธานเจ้าหน้าที่ฝ่ายปฏิบัติการ (COO) CJ Desai หลังจากการสอบสวนภายใน
  • หุ้นของ Edwards Lifesciences ตกลงมากกว่า 31% หลังจากที่บริษัทได้ปรับลดการคาดการณ์สำหรับการเปลี่ยนลิ้นหัวใจเอออร์ติกแบบไม่ต้องผ่าตัด ซึ่งเป็นผลิตภัณฑ์สำคัญ ถึงแม้บริษัทจะรายงานกำไรปรับไตรมาสที่สองอยู่ที่ $0.70 ต่อหุ้น สูงกว่าที่คาดเล็กน้อย แต่บริษัทคาดการณ์รายได้สำหรับไตรมาสถัดไปต่ำกว่าที่คาด ซึ่งน่าจะอยู่ระหว่าง $1.56 พันล้าน ถึง $1.64 พันล้าน
  • หุ้นของบริษัท Deckers Outdoor พุ่งขึ้นหลังจากการรายงานผลประกอบการ: หุ้นของบริษัทผู้ผลิตรองเท้าเพิ่มขึ้น 8% หลังจากรายงานผลประกอบการไตรมาสแรกของปีงบประมาณ โดยมีรายได้สุทธิ $4.52 ต่อหุ้น จากยอดรายได้ $825 ล้าน ซึ่งเกินกว่าที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ไว้ว่าจะอยู่ที่ $3.48 ต่อหุ้น จากยอดรายได้ $808 ล้าน การที่รายได้เพิ่มขึ้นเกินคาดนี้แสดงให้เห็นถึงประสิทธิภาพที่แข็งแกร่งของ Deckers ในตลาดที่มีการแข่งขันสูง
  • Coursera ทำรายได้เกินความคาดหวัง: แพลตฟอร์มการศึกษาออนไลน์นี้เห็นหุ้นของตนพุ่งขึ้น 16% หลังจากผลประกอบการไตรมาสที่สองที่แข็งแกร่ง Coursera รายงานรายได้ที่ 170 ล้านดอลลาร์ ซึ่งเกินกว่าประมาณการของนักวิเคราะห์ที่ 164 ล้านดอลลาร์ ถึงแม้จะขาดทุน 0.15 ดอลลาร์ต่อหุ้น ซึ่งขัดกับความคาดหวังที่ว่าจะมีกำไรหนึ่งเซ็นต์
  • Viking Therapeutics ประสบความสำเร็จในการทดลองทางคลินิก: หุ้นของ Viking Therapeutics เพิ่มขึ้นมากกว่า 28% หลังจากประกาศว่ายา VK2735 ซึ่งเป็นการรักษาโรคอ้วนที่อยู่ในระหว่างการทดลอง จะเข้าสู่การทดลองทางคลินิกระยะที่ 3 นอกจากนี้ บริษัทยังวางแผนที่จะเริ่มการทดลองระยะที่ 2 สำหรับยาชนิดเม็ดที่สามารถรับประทานได้ในไตรมาสที่ 4 นี้
  • Honeywell พลาดเป้าผลประกอบการ: หุ้นของ Honeywell ลดลงมากกว่า 5% หลังจากที่แนวโน้มผลกำไรทั้งปีของยักษ์ใหญ่ในอุตสาหกรรมนี้ไม่เป็นไปตามความคาดหวังของนักวิเคราะห์ บริษัทคาดการณ์กำไรสำหรับไตรมาสที่สามอยู่ระหว่าง $2.45 ถึง $2.55 ต่อหุ้น ซึ่งต่ำกว่าประมาณการจาก StreetAccount ที่ $2.58 ต่อหุ้น
  • Lululemon ร่วงหลังจากลดอันดับ: หุ้นของผู้ค้าปลีกเครื่องแต่งกายกีฬาแห่งนี้ลดลงมากกว่า 9% หลังจากถูกลดอันดับจาก “ซื้อ” เป็น “เป็นกลาง” บริษัทอ้างถึงการชะลอตัวที่อาจเกิดขึ้นในหมวดหมู่และการแข่งขันที่เพิ่มขึ้นเป็นปัจจัยที่อาจส่งผลกระทบต่อประสิทธิภาพในอนาคตของ Lululemon

เนื่องจากตลาดการเงินกำลังเผชิญกับความผันผวนอย่างมาก การลดลงของหุ้นเทคโนโลยีหลักและสัญญาณเศรษฐกิจที่ปะปนกัน ทำให้นักลงทุนต้องเผชิญกับสภาพแวดล้อมที่ซับซ้อน การเปลี่ยนจากหุ้นเทคโนโลยีขนาดใหญ่ไปสู่หุ้นขนาดเล็กและกลุ่มอุตสาหกรรมที่เป็นวงจร แสดงให้เห็นถึงการจัดสรรกลยุทธ์การลงทุนใหม่ ซึ่งอาจเกิดจากการทำกำไรและความกังวลเกี่ยวกับการประเมินมูลค่า แม้ว่าอัตราการเติบโตของ GDP ของสหรัฐฯ จะสูงกว่าที่คาดการณ์ไว้และผลประกอบการของหุ้นขนาดเล็กจะมีความแข็งแกร่ง แต่ความเชื่อมั่นในตลาดโดยทั่วไปยังคงระมัดระวัง โดยการเคลื่อนไหวในภาคส่วนและหุ้นหลัก ๆ แสดงให้เห็นถึงทั้งโอกาสและความเสี่ยง เมื่อเราก้าวไปข้างหน้า โฟกัสจะยังคงอยู่ที่การหมุนเวียนของภาคส่วน ผลประกอบการของบริษัท และตัวชี้วัดทางเศรษฐกิจมหภาคที่อาจส่งผลต่อทิศทางของตลาดในเดือนต่อ ๆ ไป