ตลาดหุ้นสหรัฐฯ ปิดปี 2024 ด้วยความแข็งแกร่ง โดยดัชนี S&P 500 มีอัตราการเพิ่มขึ้นประจำปีอย่างน่าทึ่งที่ 23.31% นับเป็นปีที่สองต่อเนื่องที่มากกว่า 20% แม้การซื้อขายวันสุดท้ายของปีจะมีการปรับตัวเล็กน้อยในดัชนีหลัก เนื่องจากนักลงทุนล็อกกำไรจากปีที่เป็นที่น่าพึงพอใจซึ่งเกิดจากความหวังในเรื่องการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐฯ ความยืดหยุ่นทางเศรษฐกิจ และความก้าวหน้าในด้านปัญญาประดิษฐ์ (AI) ดัชนี Nasdaq เพิ่มขึ้น 28.64% ตลอดทั้งปีและดัชนี Dow เพิ่มขึ้น 12.88% แต่การแสดงทำงานในเดือนธันวาคมที่แผ่วเบายังสะท้อนถึงความระมัดระวังก้าวไปสู่ปี 2025 แม้ว่าความรู้สึกของตลาดยังคงแข็งแกร่ง ด้วยการปรับตัวขึ้นจาก AI และความมั่นใจที่กลับมาในความแข็งแกร่งของเศรษฐกิจสหรัฐฯ ท่ามกลางความท้าทายในตลาดโลกและแรงกดดันด้านเงินเฟ้อที่ยังคงอยู่

สรุปประเด็นที่ควรจับตา:

  • S&P 500 โพสต์กำไรรายปี 23% แม้จะเห็นการถอยลงในช่วงสิ้นปี: S&P 500 สรุปปี 2024 ด้วยกำไรรายปีสูงสุดเป็นพิเศษที่ 23.31% เสริมสร้างตำแหน่งของตนในฐานะผู้ทำผลงานโดดเด่นเป็นปีที่สองติดต่อกัน การฟื้นตัวสองปีที่ 53% นั้นเป็นครั้งที่สำคัญที่สุดนับตั้งแต่ปี 1997–1998 อย่างไรก็ตาม ผลการดำเนินงานเดือนธันวาคมกลับพิสูจน์ว่าเป็นเรื่องท้าทาย โดยดัชนีลดลง 2.5% สำหรับเดือนนี้ รวมถึงการลดลง 0.43% ในวันเทรดสุดท้าย ปิดที่ 5,881.63
  • Nasdaq นำด้วยการเพิ่มขึ้น 28.64% ต่อปี: ดัชนี Nasdaq Composite เพิ่มขึ้นสูงสุดเมื่อเทียบกับดัชนีอื่น ๆ ด้วยการเติบโตถึง 28.64% ในปี 2024 โดยได้รับแรงหนุนจากการแสดงผลที่แข็งแกร่งในหุ้นเทคโนโลยีและหุ้นเติบโต ดัชนีปิดปีที่ 19,310.79 หลังจากลดลง 0.9% ในวันซื้อขายสุดท้าย แม้หุ้นที่เกี่ยวข้องกับ AI เช่น Nvidia ซึ่งเพิ่มขึ้นกว่า 171% ในปีนี้มีบทบาทสำคัญในการเพิ่มขึ้นของ Nasdaq การขายทำกำไรในช่วงไม่กี่วันที่ผ่านมาทำให้ผลการดำเนินงานในเดือนธันวาคมจำกัดอยู่ที่การเพิ่มเพียง 0.5%
  • ดัชนีดาวโจนส์เพิ่มขึ้น 12.88% แต่ประสบปัญหาในเดือนธันวาคม: ดัชนีเฉลี่ยอุตสาหกรรมดาวโจนส์เพิ่มขึ้น 12.88% ในปี 2024 แตะระดับ 42,544.22 เมื่อสิ้นปี อย่างไรก็ตาม ในวันสุดท้ายของการซื้อขาย ดัชนีปิดลดลงเล็กน้อย 0.07% ดัชนีดาวโจนส์มีผลการดำเนินงานต่ำกว่าในเดือนธันวาคม ลดลง 5.3% ซึ่งเป็นผลการดำเนินงานรายเดือนที่แย่ที่สุดของปี
  • ตลาดยุโรปปิดปี 2024 ด้วยผลประกอบการสูง: ตลาดยุโรปสิ้นสุดปีนี้ในทิศทางบวก โดยดัชนี Stoxx 600 ของยุโรปทั้งหมดเพิ่มขึ้น 5.9% ในปี 2024 ธนาคารเป็นผู้นำในการเพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ 25% ตามด้วยโทรคมนาคม (+15.8%) และบริการด้านการเงิน (+15%) ในวันซื้อขายสุดท้าย ดัชนีเพิ่มขึ้น 0.4% ได้รับการสนับสนุนโดยการเพิ่มขึ้นของทุกภาคส่วน FTSE 100 ของลอนดอนปิดสูงขึ้น 0.6% ทำให้มีการเพิ่มขึ้นต่อเนื่องสี่ปีติดต่อกัน ในขณะที่ CAC 40 ของฝรั่งเศสเพิ่มขึ้น 0.9% แม้ว่าทั้งปีจะลดลง 2.2% เนื่องจากความสับสนวุ่นวายทางการเมืองที่ดำเนินอยู่อย่างต่อเนื่อง IBEX ของสเปนเพิ่มขึ้น 0.5% ในวันนั้น โดยมีการเพิ่มขึ้นประจำปี 4% และดัชนี AEX ของเนเธอร์แลนด์เกินกว่าโดยเพิ่มขึ้นเกือบ 0.8% ในการซื้อขายสุดท้ายของมัน DAX ของเยอรมนีโดดเด่นด้วยการเพิ่มขึ้นประจำปีที่มั่นคงถึง 19% แม้ว่าจะปิดทำการในวันซื้อขายสุดท้าย
  • ตลาดหุ้นเอเชียพบผลลัพธ์ที่หลากหลายเมื่อจีนฟื้นตัว: ดัชนี CSI 300 ของจีนแผ่นดินใหญ่สิ้นสุดการขาดทุนติดต่อกันสามปี โดยขึ้นมา 15% ในปีนี้ แม้จะลดลง 1.6% ในการซื้อขายครั้งสุดท้าย ดัชนี Hang Seng ของฮ่องกงพุ่งขึ้นเกือบ 18% ในปี 2024 ซึ่งถือเป็นการสิ้นสุดการขาดทุนติดต่อกันหลายปีเช่นกัน ดัชนี Taiex ของไต้หวันมีผลงานดีกว่าตลาดหุ้นเอเชียอื่น ๆ ด้วยการขึ้นมา 29% ในปีนี้ ขณะที่ดัชนี S&P/ASX 200 ของออสเตรเลียเพิ่มขึ้น 8.5% ตรงกันข้าม ตลาดหุ้นญี่ปุ่นและเกาหลีใต้ปิดทำการเนื่องในวันหยุดปีใหม่ โดยอัตราเงินเฟ้อผู้บริโภคของเกาหลีใต้เพิ่มขึ้นเป็น 1.9% เมื่อเปรียบเทียบกับปีที่แล้วในเดือนธันวาคม
  • ราคาน้ำมันลดลงเป็นปีที่สองติดต่อกันท่ามกลางความต้องการที่อ่อนแอ: ราคาน้ำมันเบรนต์ลดลง 3% ในปี 2024 ปิดปีที่ราคาบาร์เรลละ 74.64 ดอลลาร์ ซึ่งเป็นการลดลงติดต่อกันเป็นปีที่สอง น้ำมันดิบเวสต์เท็กซัสตอนกลางของสหรัฐก็มีแนวโน้มคล้ายกัน โดยสิ้นปีที่ราคาบาร์เรลละ 71.72 ดอลลาร์ ตลาดน้ำมันต้องเผชิญกับความต้องการที่ซบเซาของจีน อุปทานทั่วโลกที่เพิ่มขึ้น และโมเมนตัมการฟื้นตัวหลังการระบาดใหญ่ที่ซีดจาง
  • อัตราผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐเพิ่มขึ้นอย่างมากในปี 2024: อัตราผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐอายุ 10 ปีสิ้นปีที่ 4.57% เพิ่มขึ้นอย่างมากจากจุดเริ่มต้นที่ต่ำกว่า 3.9% ในเดือนมกราคม อัตราผลตอบแทนระยะยาวมีความผันผวนอย่างมาก โดยสูงสุดที่มากกว่า 4.7% ในช่วงฤดูใบไม้ผลิก่อนที่จะลดลงในเดือนกันยายนและเพิ่มขึ้นอีกครั้งในช่วงเดือนสุดท้ายของปี อัตราผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐอายุ 2 ปีสิ้นปีที่ 4.24% สะท้อนความกังวลของนักลงทุนต่อการเติบโตทางเศรษฐกิจและการปรับตัวของนโยบายธนาคารกลางสหรัฐ

FX วันนี้:

  • EUR/USD เข้าใกล้แนวรับสำคัญเมื่อแนวโน้มขาลงลึกขึ้น: EUR/USD ซื้อขายที่ 1.0354 ในวันอังคาร โดยเข้าใกล้แนวรับวิกฤตที่ระดับ 1.0300 การทะลุต่ำกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ธรรมดา (SMA) 200 วันส่งสัญญาณแนวโน้มระยะยาวที่หมีสำหรับยูโร หาก EUR/USD ทะลุแนวรับที่ 1.0300 ไปได้ อาจขยายการขาดทุนไปสู่ระดับ 1.0200 ในช่วงการซื้อขายต่อไป ขณะนี้ความต้านทานทันทีอยู่ที่ระดับ 1.0500 สอดคล้องกับค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ธรรมดา (SMA) 50 วัน การเคลื่อนไหวต่อเนื่องเหนือระดับนี้อาจเปิดทางให้มีการทดสอบระดับ 1.0600 แต่ตัวชี้วัดโมเมนตัมในปัจจุบันชี้ให้เห็นถึงความเสี่ยงด้านลบเพิ่มเติม เว้นแต่ทัศนคติของตลาดจะเปลี่ยนแปลงอย่างมาก
  • GBP/USD ยังคงอยู่ต่ำกว่า 1.26 ท่ามกลางแรงกดดันการขายที่ต่อเนื่อง: GBP/USD ยังคงอยู่ที่ 1.2511 สะท้อนถึงแรงกดดันขาลงที่ต่อเนื่อง คู่นี้ยังไม่สามารถทะลุแนวต้านสำคัญได้ ถูกจำกัดโดยเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วันและ 200 วัน ซึ่งทั้งสองเส้นมีแนวโน้มลง ขอสนับสนุนที่ใกล้ที่สุดอยู่ที่ 1.2400 และหากร่วงต่ำกว่าระดับนี้ คู่นี้อาจทดสอบที่ 1.2300 ในระยะสั้น แม้ว่าสเตอร์ลิงจะเป็นสกุลเงิน G10 ที่ทำผลงานดีที่สุดเมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐในปี 2024 แต่การลดลงมากกว่า 6% ในไตรมาสที่สี่ ได้สะท้อนถึงความท้าทายที่เกิดขึ้นจากข้อมูลเศรษฐกิจที่อ่อนแอกว่าและความแข็งแกร่งของดอลลาร์สหรัฐที่คงอยู่ สำหรับการฟื้นตัว คู่นี้จะต้องเคลียร์แนวต้านที่ 1.2600 และ 1.2700 แต่ความรู้สึกขาลงยังคงครองอยู่
  • AUD/USD ขยายแนวโน้มขาลงต่ำกว่า 0.62: AUD/USD ร่วงลงถึง 0.6189 ซึ่งยังคงลดลงอย่างรุนแรงเนื่องจากอารมณ์ขาลงครอบคลุมคู่สกุลเงินนี้ การซื้อขายต่ำกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วัน, 100 วัน และ 200 วัน ยืนยันถึงมุมมองเชิงลบอย่างลึกซึ้ง ค่าเงินดอลลาร์ออสเตรเลียมีปัญหาท่ามกลางราคาสินค้าโภคภัณฑ์ที่อ่อนแอและข้อมูลเศรษฐกิจที่หลากหลายจากจีน ซึ่งเป็นคู่ค้าที่ใหญ่ที่สุดของออสเตรเลีย แนวรับทันทีอยู่ที่ 0.6150 โดยถ้ามีการทะลุต่ำกว่าระดับนี้อาจทำให้เห็นระดับกันชนทางจิตวิทยาที่ 0.6000 ขณะที่แนวต้านที่ 0.6300 และ 0.6400 ที่เปลี่ยนจากระดับสนับสนุนเดิม อาจจำกัดความพยายามในการฟื้นตัว
  • USD/JPY ทดสอบระดับ 157 เนื่องจากการคาดการณ์อัตราดอกเบี้ยของ BoJ เพิ่มขึ้น: USD/JPY ซื้อขายที่ระดับ 157.31 โดยได้รับการสนับสนุนจากแนวโน้มขาขึ้นที่แข็งแกร่งซึ่งเกิดจากการคาดการณ์ว่าธนาคารแห่งประเทศญี่ปุ่น (BoJ) อาจปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนมกราคม ทั้งนี้ คู่สกุลเงินดังกล่าวกำลังเข้าใกล้แนวต้านที่ระดับ 158.00 โดยมีแนวโน้มที่จะพุ่งทะลุเป้าหมายที่ระดับจิตวิทยา 160.00 ตัวบ่งชี้ทางเทคนิคที่แข็งแกร่ง เช่น การซื้อขายเหนือค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วัน และ 200 วัน ย้ำโครงสร้างขาขึ้น อย่างไรก็ตาม การสนับสนุนที่ระดับ 155.00 ยังคงมีความสำคัญ หากเกิดการแตกหลักการสนับสนุนนี้ขึ้น อาจสัญญาณการหยุดชะงักของแนวโน้มขาขึ้น ในขณะนี้ คู่สกุลเงินยังคงมีแนวโน้มสูงขึ้น โดยได้รับแรงหนุนจากความแตกต่างของนโยบายระหว่าง BoJ และธนาคารกลางสหรัฐฯ (Federal Reserve)
  • XAU/USD ยังคงอยู่เหนือ $2,600 ขณะที่การปรับฐานยังคงดำเนินต่อไป: ราคาทองคำยังคงสูงที่ $2,623 ต่อออนซ์ในวันอังคาร โดยอนาคตอันใกล้อาจพุ่งขึ้นแตะระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์หลังจากปีที่มีผลงานยอดเยี่ยม โลหะมีค่าเพิ่มขึ้นกว่า 26% ในปี 2024 เนื่องจากการซื้อจากธนาคารกลาง การผ่อนคลายนโยบาย และความตึงเครียดทางการเมือง แนวต้านทันทีที่เห็นได้ชัดอยู่ที่ $2,650 และ $2,685 ในขณะที่แนวรับอยู่ที่ $2,600 การลดลงต่อไปอาจพุ่งสู่ $2,550 แม้ว่าจะมีการขายทำกำไรในระยะสั้น แต่อัตราการเติบโตของราคาทองคำยังคงมีทิศทางที่ดี ด้วยปัจจัยพื้นฐานเช่นความกังวลเรื่องเงินเฟ้อและความไม่แน่นอนทางเศรษฐกิจที่อาจรักษาแรงขับเคลื่อนขึ้น นักลงทุนกำลังจับตาดูสัญญาณการทะลุระดับ $2,650 อย่างใกล้ชิด ซึ่งอาจเปิดทางสู่ระดับ $2,700 ในช่วงการซื้อขายต่อๆ ไป

ความเคลื่อนไหวของตลาดหุ้น:

  • อินเทลมีผลกำไรแม้ในปีที่ท้าทาย: หุ้นของอินเทลเพิ่มขึ้น 1.2% ในวันสุดท้ายของการซื้อขายในปี 2024 ทำให้มีการฟื้นตัวเล็กน้อยหลังจากปีที่ยากลำบากที่ราคาหุ้นลดลงมากกว่า 60% ยักษ์ใหญ่ด้านสารกึ่งตัวนำต้องเผชิญกับส่วนแบ่งตลาดที่ลดลงและความต้องการที่ชะลอตัว ทำให้ปี 2024 เป็นปีที่เลวร้ายที่สุดในบันทึกของบริษัท
  • หุ้นของบริษัท Sangamo Therapeutics ร่วงลงหลังจากยุติการเป็นพันธมิตร: หุ้นของ Sangamo Therapeutics ร่วงลงมากกว่า 56% หลังจากที่ Pfizer ประกาศยุติข้อตกลงใบอนุญาตและการพัฒนากับพวกเขาในการบำบัดด้วยยีนที่มีเป้าหมายเพื่อรักษาโรคฮีโมฟีเลียเอ
  • หุ้น Biohaven พุ่งสูงขึ้นหลังจากที่กรรมการเพิ่มการถือครองหุ้น: หุ้นของ Biohaven เพิ่มขึ้น 4.4% จากข่าวที่ John Childs หนึ่งในกรรมการของบริษัทซื้อหุ้นเพิ่มอีก 29,000 หุ้น ทำให้ยอดการถือครองรวมของเขาประมาณ 6.5 ล้านหุ้น การซื้อหุ้นของบริษัทโดยผู้บริหารทำให้นักลงทุนมั่นใจในบริษัทชีวเภสัชกรรมนี้มากขึ้นซึ่งเผชิญความผันผวนในช่วงไม่กี่เดือนที่ผ่านมา
  • นูทริแบนด์พุ่งสูงขึ้นจากการตรวจสอบเร่งด่วนสำหรับแผ่นแปะยากล่อมประสาท: หุ้นของนูทริแบนด์พุ่งสูงขึ้น 12.7% หลังจากบริษัทประกาศว่าคาดว่าจะได้รับกระบวนการตรวจสอบเร่งด่วนสำหรับแผ่นแปะยากล่อมประสาท AVERSA Fentanyl ของตน
  • JPMorgan และ Goldman Sachs มีกำไรประจำปีที่แข็งแกร่ง: ธนาคารยักษ์ใหญ่ JPMorgan และ Goldman Sachs เพิ่มขึ้น 41% และ 48% ตามลำดับในปี 2024 โดยอาศัยการเติบโตของตลาดที่กว้างขึ้นและความเชื่อมั่นที่เพิ่มขึ้นในภาคการเงิน หุ้นทั้งสองตัวได้รับแรงผลักดันอย่างมากหลังจากการเลือกตั้งในเดือนพฤศจิกายน ซึ่งส่งสัญญาณถึงการลดกฎระเบียบและภาษีที่อาจเกิดขึ้นภายใต้การบริหารใหม่
  • Zivo Bioscience ยอดขึ้นจากการซื้อภายใน: หุ้นของ Zivo Bioscience เพิ่มขึ้นเกือบ 3% หลังจากนาย Mark Strome นักลงทุนที่ถือหุ้น 10% ในบริษัทได้ซื้อหุ้นเพิ่มอีก 75,000 หุ้น

เมื่อเข้าสู่ช่วงปลายปี 2024 ตลาดแสดงให้เห็นถึงการผสมผสานระหว่างการขยายตัวที่โดดเด่นและการถอยกลับอย่างระมัดระวัง ซึ่งสะท้อนถึงความซับซ้อนของปีที่มีการเปลี่ยนแปลงอย่างมาก ดัชนี S&P 500 เพิ่มขึ้น 23.31% และดัชนี Nasdaq เพิ่มขึ้น 28.64% แสดงถึงความเข้มแข็งของหุ้นสหรัฐฯ ที่ได้รับแรงหนุนจากความเชื่อมั่นในอัตราดอกเบี้ยที่ลดลง ความยืดหยุ่นของเศรษฐกิจ และเทคโนโลยีเปลี่ยนแปลงไป ตลาดยุโรปสิ้นสุดลงในเชิงบวก โดยดัชนี Stoxx 600 เพิ่มขึ้น 5.9% สำหรับปีนี้ ในขณะที่เอเชียมีผลลัพธ์ที่ผสมผสาน โดยที่ดัชนี CSI 300 ของจีนเพิ่มขึ้น 15% และดัชนี Taiex ของไต้หวันเพิ่มขึ้น 29% ท่ามกลางสภาวะเศรษฐกิจโลกที่เปลี่ยนแปลงและการเปลี่ยนแปลงนโยบายที่สำคัญ ตลาดมีความพร้อมสำหรับปีที่สำคัญอีกปีข้างหน้า