Os Mercados Globais enfraquecem à medida que os Rendimentos dos Títulos e as Preocupações com a Inflação abalam os Investidores

Terça-feira viu uma queda nos mercados globais, marcada pelo Dow Jones Industrial Average caindo mais de 550 pontos, sua maior queda mensal desde setembro de 2022. Essa queda foi impulsionada por uma alta nos rendimentos dos títulos após dados salariais inesperadamente altos, causando novos temores de inflação e cautela antes da próxima decisão de taxa do Federal Reserve. O S&P 500 caiu, interrompendo sua série de ganhos de cinco meses com uma queda geral no mês, enquanto o Nasdaq Composite também recuou, refletindo o medo dos investidores em relação à inflação persistente e seu potencial para influenciar a política federal. Essa turbulência financeira alterou a dinâmica do mercado, promovendo uma reavaliação do risco à medida que os investidores se preparam para mais sinais econômicos.

Principais pontos:

• Dow Jones Experiencia uma Queda Significativa: O Dow Jones Industrial Average fechou o mês em queda acentuada, caindo 468 pontos, ou 1,2%, contribuindo para uma perda mensal total de 4,3%. Isso marcou seu pior mês desde setembro de 2022, destacando as preocupações dos investidores com o aumento dos rendimentos dos títulos e um possível aperto econômico.
• S&P 500 Encerra a Série de Ganhos: O S&P 500 caiu 1,1% no último dia de negociação, resultando em uma perda de 3% para abril. Essa queda interrompeu uma sequência de cinco meses de ganhos, refletindo a ansiedade dos investidores em relação à inflação e à iminente decisão da taxa do Federal Reserve.
• Nasdaq Composite Recua em Meio à Volatilidade do Mercado: O Nasdaq Composite caiu 1,3%, encerrando o mês com uma queda de 3%. O índice com forte presença tecnológica foi impactado pela cautela dos investidores, apesar do interesse anterior em setores como inteligência artificial.
• Custos Trabalhistas dos EUA Superam Expectativas: Os custos trabalhistas dos EUA no primeiro trimestre subiram 1,2%, superando o aumento previsto de 1%. Esse aumento no Índice de Custo de Emprego é visto como um possível impulsionador da inflação contínua, influenciando a abordagem do Fed em relação às taxas de juros.
• Rendimentos do Tesouro Sobem, Acrescentando Pressão: O rendimento do Tesouro de 2 anos ultrapassou 5% após o relatório de custos trabalhistas, sinalizando as expectativas dos investidores de pressões inflacionárias sustentadas e uma postura potencialmente mais agressiva do Federal Reserve.
• Mercados Europeus Registram Primeiro Mês Negativo Desde Outubro: O índice Stoxx 600 caiu 1,49% em abril, marcando seu primeiro declínio mensal desde outubro. As principais bolsas fecharam em baixa, com automóveis caindo 4,3% e recursos básicos caindo 1,14%, enquanto as ações de saúde subiram 0,2%. Esse declínio destaca o impacto de ganhos mistos e dados estáveis de inflação em 2,4% no sentimento dos investidores em toda a Europa.
• Mercados Asiáticos Mostram Respostas Mistas: Em contraste com a Europa, os mercados asiáticos exibiram uma resposta mista, mas principalmente positiva. O Nikkei 225 do Japão subiu 1,24% para 38.405,66, e o Topix subiu mais de 2% para 2.743,17. Enquanto isso, o índice CSI 300 da China caiu ligeiramente 0,54% para fechar em 3.604,39, refletindo reações variadas aos dados econômicos regionais e às tendências do mercado global.
• Inflação na Zona do Euro Permanece Estável: A inflação na zona do euro permaneceu em 2,4% em abril, alinhada com as previsões econômicas. Apesar disso, a inflação core viu uma leve queda para 2,7% de 2,9%, indicando desafios econômicos que poderiam influenciar futuras decisões de política do Banco Central Europeu.
• Petróleo Bruto dos EUA e Brent Recuam em Meio a Preocupações Econômicas: O petróleo bruto dos EUA caiu abaixo de US$82 o barril, especificamente em US$81,93, marcando uma queda de 0,85%, com o Brent também caindo 0,6% para US$87,87. Esse declínio reflete as reações do mercado aos decepcionantes dados de inflação e manufatura dos EUA, influenciando as expectativas dos traders quanto a ajustes nas taxas de juros do Federal Reserve. No acumulado do ano, o petróleo bruto dos EUA e o Brent estão em alta de 14%.
• Desenvolvimentos do Bitcoin e ETFs de Criptomoedas Chamam a Atenção: O Bitcoin sofreu uma queda significativa em abril, caindo 15% para marcar seu pior mês desde o colapso da FTX em novembro de 2022, caindo brevemente abaixo do limite de US$60.000. A queda impactou ações relacionadas, com a Coinbase caindo 6%, a MicroStrategy caindo 15% e a Marathon Digital caindo 10,5%. Enquanto isso, Hong Kong introduziu os primeiros ETFs de bitcoin e ether à vista da Ásia. Apesar dos ganhos iniciais, esses ETFs se estabilizaram com aumentos mais modestos até o final do dia, destacando o crescente interesse dos investidores e o progresso regulatório na negociação de criptomoedas na região.

FX Hoje:

• Yen se enfraquece com o Impacto dos Dados Trabalhistas dos EUA: O yen caiu para 157,83 contra o dólar, uma queda de 0,98%, após os dados de custos trabalhistas dos EUA indicarem um aumento inesperado nos salários e benefícios, fortalecendo o dólar. No mês, o yen está 4,04% abaixo do dólar, marcando sua maior queda mensal desde fevereiro de 2023.
• GBP/USD Cai Abaixo de Níveis Técnicos Chave: O par GBP/USD caiu abaixo da Média Móvel de 200 dias em 1,2564, testando níveis de suporte potenciais. Os traders estão observando de perto novas quedas em direção à mínima do ano de 1,2299, com suporte intermediário observado em 1,2448. Se o par se recuperar, a resistência em 1,2620 e 1,2645 serão níveis chave a serem observados.
• Dólar Canadense Cai em Meio ao Forte Dólar Americano: O USD/CAD atingiu uma alta de 1,3750, subindo de uma zona de oferta entre 1,3680 e 1,3630. O dólar canadense foi negociado a 72,73 centavos de dólar americano, marcando uma queda de 1,5% para abril, sua maior queda mensal desde outubro.
• Ouro Retrocede Abaixo de Níveis de Resistência Chave: Os preços do ouro tiveram uma queda, caindo abaixo da marca crucial de US$2.300 em meio ao aumento do Índice de Custo de Emprego dos EUA e ao fortalecimento do dólar americano. Essa correção sugere possíveis testes adicionais de níveis de suporte mais baixos, com os investidores de olho nos níveis de US$2.220 e US$2.200 para movimentos futuros. No entanto, se reverter sua tendência, a próxima resistência seria a marca de US$2.400, seguida por US$2.420 e a alta histórica de US$2.430.
• Preços da Prata Caem Sob Pressão: Os preços da prata caíram mais de 3%, voltando abaixo de US$27,00. Suporte chave pode surgir em torno de US$26,12, com mais suporte potencial na média móvel de 50 dias perto de US$25,50/57. Se houver uma recuperação, a resistência é vista na alta recente de US$27,73 e no nível de US$28,00.
• Cobre Enfrenta Pior Dia do Ano: Os preços do cobre caíram 2,38%, caminhando para sua maior queda diária desde 4 de dezembro de 2023. Se as perdas se estenderem além de -2,44%, marcaria a pior performance desde 2 de outubro de 2023. Apesar das perdas do dia, o cobre subiu 13,9% no mês, seu maior ganho mensal desde fevereiro de 2021.

Movimentos de Mercado:

• GE Healthcare Lidera Quedas Após Falha nos Lucros: A GE Healthcare (GEHC) enfrentou uma queda significativa, fechando com mais de 13% de baixa após relatar lucros ajustados no 1º trimestre de $681 milhões, que ficaram abaixo do consenso estimado de $697,3 milhões. Essa queda considerável destaca a sensibilidade do mercado às performances de lucros que não atendem às expectativas dos investidores.
• Amazon Sobe com Relatório de Lucros Fortes: A Amazon (AMZN) viu suas ações subirem 3% nas negociações estendidas após um relatório de lucros e receitas melhor do que o esperado para o primeiro trimestre. O aumento foi impulsionado pelo crescimento significativo em seus segmentos de publicidade e computação em nuvem, reafirmando a robusta saúde financeira da Amazon.
• Starbucks Desliza com Falha nos Lucros: As ações da Starbucks (SBUX) caíram 12% nas negociações estendidas após a empresa relatar lucros e receitas trimestrais mais fracos do que o esperado. A queda foi agravada por uma surpreendente queda nas vendas nas mesmas lojas, levantando preocupações sobre a posição de mercado atual da empresa.
• F5 Inc Enfrenta Pressão Negativa: A F5 Inc (FFIV) fechou com mais de 9% de baixa após projetar um EPS ajustado no 2º trimestre na faixa de $2,89-$3,01, abaixo das expectativas de mercado de $3,07. Essa orientação lançou dúvidas sobre a lucratividade de curto prazo da empresa, impactando a confiança dos investidores.
• Molson Coors Sofre com Perspectivas Pessimistas: A Molson Coors Beverage (TAP) encerrou o dia com quase 10% de baixa após a administração expressar maior cautela sobre o ano à frente devido ao desempenho decepcionante do setor no início de abril. Essas perspectivas levaram a uma reação negativa do mercado, refletindo os desafios no setor de bebidas.
• Warner Bros Discovery Cai com Preocupações sobre Parceria de Transmissão: A Warner Bros Discovery (WBD) viu suas ações caírem mais de 9% após relatos de que a Comcast busca substituir a Warner Bros como um dos parceiros de transmissão da NBA. Essa notícia impactou negativamente o sentimento dos investidores, pois poderia afetar futuras receitas provenientes da transmissão esportiva.
• Paccar Antecipa Menor CAPEX: A Paccar (PCAR) encerrou o dia com mais de 6% de baixa após prever despesas de capital de $700 milhões-$750 milhões para o ano inteiro, com o ponto médio abaixo do consenso de $728,9 milhões. Essa orientação de CAPEX abaixo do esperado sugere uma possível desaceleração nos investimentos, afetando as expectativas dos investidores.
• Tesla Cai com Notícias de Cortes de Empregos: A Tesla (TSLA) caiu mais de 5% após relatos de que o CEO Elon Musk planeja cortes de empregos adicionais em toda a empresa. Essa notícia, combinada com a saída de dois executivos seniores, levantou preocupações sobre a estabilidade operacional da Tesla e as perspectivas de crescimento futuro.

À medida que abril chega ao fim, o cenário financeiro é abalado por uma combinação de aumentos nos rendimentos dos títulos, aumentos inesperados nos custos trabalhistas e relatórios mistos de lucros, causando flutuações significativas nos principais índices. O Dow e o S&P 500 enfrentaram recuos significativos, marcando o fim de séries robustas e destacando a sensibilidade do mercado às pressões inflacionárias e às expectativas de política do Federal Reserve. Embora setores como tecnologia e saúde tenham mostrado desempenhos divergentes, o sentimento geral nos mercados globais é de cautela, à medida que os investidores lidam com sinais econômicos e se posicionam para possíveis mudanças na política monetária.