수요일에 시장은 국채 수익률 급등과 적자 우려로 인해 주식 전반에 걸쳐 급격한 매도가 발생하면서 압박을 받았습니다. 한편 비트코인은 잠시 동안 사상 최고치를 기록했습니다. 다우 지수는 800포인트 이상 폭락했으며, S&P 500와 나스닥 역시 20년 만기 채권 입찰이 저조하자 투자자들이 미국 부채에 대한 관심을 잃을 것이라는 우려가 심화되면서 하락했습니다. 장기 국채 수익률이 2023년 10월 이후 최고 수준으로 급등하면서 위험 자산은 새로운 압박을 받았습니다. 광범위한 위험 회피 분위기에도 불구하고 비트코인은 인플레이션 우려와 대체 자산에 대한 관심이 다시 높아지면서 한때 $109,000을 상회한 후 이익을 일부 줄였습니다. 이 날은 전통적인 시장과 디지털 시장 간의 감정이 극명하게 엇갈리는 변동성이 큰 날이었습니다.

핵심 포인트:

  • 다우 지수, 3월 이후 가장 큰 하락세: 다우존스 산업평균지수는 수요일에 816.80포인트(1.91%) 하락한 41,860.44로 마감했습니다. 국채 수익률 증가와 재정 우려가 전반적인 매도세를 촉발하면서 지수는 두 달 만에 가장 큰 하락폭을 기록했습니다.
  • S&P 500가 강세 이후 하락: S&P 500 지수는 최근 강세장을 마치고 1.61% 하락한 5,844.61로 마감되었습니다. 금리에 민감한 기술주와 소비재 주식이 하락을 주도했으며, 투자자들은 지난 한 달 동안 13% 상승한 후 이익을 챙기고 있습니다.
  • 기술주 하락으로 나스닥 후퇴: 나스닥 종합지수는 1.41% 하락해 18,872.64에 마감했으며, 애플, 아마존 등 주요 기술주 손실이 지수 하락을 이끌었습니다. 이번 하락은 몇 주간의 강한 상승 이후 나스닥의 두 번째 연속 일일 손실을 기록한 것입니다.
  • 유럽 주식혼조세, 독일 주식 시장 초과성과: 수요일 유럽 증시는 대체로 보합세를 보였으며, 미국 주식 약세에도 불구하고 안정을 유지했다. 범유럽 Stoxx 600 지수는 0.04% 하락했다. 독일 DAX 지수는 재정 지원책이 자본을 계속해서 유입시키면서 0.4% 상승하여 24,118로 사상 최고치를 기록했다. 런던의 FTSE 100 지수는 0.06% 상승하여 8,786.46을 기록했으며, 이탈리아의 FTSE MIB 지수는 0.07% 소폭 상승했다. 프랑스의 CAC 40 지수는 소비자 관련 주 약세와 일부 이윤 실현으로 인해 0.4% 하락하여 상대적으로 저조한 성과를 보였다. 한편 영국의 인플레이션은 예상치 못하게 4월에 3.5%로 상승했으며, 이는 3월의 2.6%에서 증가한 수치로, 유틸리티 및 수도 요금의 급등이 원인이었다. 근원 인플레이션도 3.8%로 상승했다.
  • 아시아는 일본의 부진과 무역 우려에도 불구하고 상승세: 대부분의 주요 아시아-태평양 시장은 월스트리트의 랠리 중단에도 불구하고 상승 마감했습니다. 한국은 코스피가 0.91% 상승하고 코스닥이 1.13% 상승하며 가장 큰 상승률을 기록했습니다. 호주의 ASX 200은 0.52% 상승했고, 홍콩의 항셍지수는 0.62% 상승했으며, 금융 및 부동산 주식 매수세가 분위기를 띄웠습니다. 중국 본토의 CSI 300은 무역 불확실성에도 불구하고 0.47% 상승하며 회복세를 이어갔습니다. 인도네시아 중앙은행은 1분기 성장 부진과 약세인 루피아를 이유로 금리를 5.5%로 깜짝 인하했습니다. 일본의 닛케이 225는 수출 성장률이 두 달 연속 둔화된 후 0.61% 하락하며 다른 나라들과 상반된 모습을 보였습니다.
  • 예상치 못한 재고 증가로 석유 가격 하락: EIA가 여름 주행 시즌을 앞두고 미국 원유 및 제품 재고의 예상치 못한 증가를 보고한 후 석유 가격이 하락했습니다. 브렌트유는 64.64달러에 마감하여 1.13% 하락했으며, WTI는 61.33달러로 떨어졌습니다. 중동 지역의 긴장 증가에 따른 초기 상승분은 매도적인 공급 데이터와 미국 생산량 증가로 인해 사라졌습니다. 카자흐스탄도 OPEC+의 기대를 저버리고 생산량을 증가시켜 과잉 공급에 대한 우려를 더했습니다.
  • 적자와 경매 우려로 국고채 수익률 급등: 미 국채 수익률이 미국의 부채 증가와 장기 채권 수요 감소에 대한 투자자들의 불안감으로 급등했습니다. 30년 만기 국채 수익률은 5.08%로 뛰어올랐고, 10년 만기 국채 수익률은 4.59%로 상승했습니다. 20년 만기 국채 경매 부진은 신규 발행에 대한 투자자들의 관심에 대한 경고 신호를 울렸습니다. 모기지 금리 또한 상승하여, 30년 고정 금리가 평균 6.92%를 기록하며 2월 이후 최고치를 기록했고, 이로 인해 주택 대출 신청이 5.1% 감소했습니다.
  • 비트코인, 수익률 상승으로 이익 감소 이전에 사상 최대치 기록: 수요일 비트코인은 일중 최대 3% 급등하여 사상 최고치인 $109,857에 도달한 후 $106,678 근처에서 수평 상태로 마감했습니다. 초기 상승은 낮은 인플레이션 데이터, 미-중 무역 긴장 완화 등 거시경제적 요인의 호조로 인해 촉발되었습니다. 거래자들은 현재 $110,000 지점의 변동성에 주목하고 있으며, $103,000 근처에서 지지선을, 그리고 이전의 통합 구역인 $100,000 근처에서 더 강한 수요를 예상하고 있습니다.

오늘의 외환 시장:

  • EUR/USD가 5월 중순 저항에 접근하면서 랠리를 연장하다: EUR/USD는 0.41% 상승하여 1.1328에 마감하면서 5월 초 손실에서 회복세를 이어갔고, 6일 중 다섯 번째 상승을 기록했습니다. 가격은 1.1130에 위치한 50일 단순 이동 평균선(SMA) 위에서 편안하게 머무르고 있으며, 이는 마지막 조정을 억제하는 데 도움을 주었습니다. 100일 및 200일 SMA는 각각 1.0789와 1.0804에 위치해 있으며, 상향 기울기가 지속적인 상승 추세를 강화합니다. 황소(매수세)의 다음 기술적 시험대는 이달 초에 매도 압력이 나타났던 1.1370과 1.1400 사이에 위치해 있습니다. 이 구역을 돌파하면 4월 초고점 근처인 1.1500 재시험의 문이 열릴 수 있습니다. 하락 측면에서는 즉각적인 지지가 1.1250 근처에서, 그 다음으로는 1.1180과 50일 SMA 근처에서 더 강한 매수세가 나타납니다. 이 페어가 1.1100 지역 위를 유지하는 한, 추세 편향은 계속해서 상승세를 유지합니다.
  • GBP/USD는 강세 돌파가 탄력을 얻으면서 1.3450을 향해 상승 중: GBP/USD는 0.24% 상승하여 1.3425에 마감하며, 5개 거래일 중 4번째 상승을 기록하면서 주요 저항을 향한 상승세를 이어갔습니다. 이 통화쌍은 1.3300과 1.3400 사이에서 일주일 이상 통합한 후, 1.3143에서 급격히 상승하는 50일 단순 이동 평균 (SMA)의 지지를 받아 상향 움직였습니다. 전체적인 구조는 여전히 강세를 보이며, 100일과 200일 SMA는 각각 1.2829와 1.2882에서 우상향하고 있고 가격보다 훨씬 아래에 위치하고 있습니다. GBP/USD는 1.3450 저항 구역 바로 아래에서 마감했으며, 이 수준을 지속적으로 넘어서면 3월 고점인 1.3550 근처, 그 다음으로 1.3600과 1.3660으로의 경로가 열릴 것입니다. 하락세의 경우, 1.3300에서 지지가 보이며 그 다음으로는 50일 SMA와 맞물리는 1.3150 구역에서 지지가 보입니다.
  • USD/JPY가 하락하며 하락 압력이 강해지고 있습니다: USD/JPY는 0.60% 하락하여 143.62로 마감하며 5연속 하락세를 기록했습니다. 지난주 146.00 위에서 버티는 데 실패한 후, 이 통화쌍은 주요 지원 수준을 통과하며 모든 주요 이동평균선(SMA) 아래에서 거래되고 있습니다. 145.90의 50일 이동평균선은 하락세로 전환되어 149.55 및 149.54의 100일 및 200일 이동평균선과 일치해 중기적 편향의 변화를 확인시켰습니다. 수요일의 마감가는 143.00 바로 위에서 유지되었으며, 이 수준은 이전에 5월 초에 지원 역할을 했던 곳입니다. 이 수준을 확실히 돌파하면 141.50, 나아가 140.00으로의 움직임이 열릴 수 있습니다. 매수세가 종가 기준으로 145.00 영역을 회복하지 않는 한, 저항의 경로는 여전히 하락세입니다.
  • USD/CAD 하락 압력이 지속됨에 따라 손실 확대: USD/CAD는 수요일에 0.44% 하락하여 1.3854로 마감했으며, 1.4000 레벨을 회복하지 못한 후 하락세를 계속 이어가고 있습니다. 이 통화쌍은 4월 초 1.4200을 넘어선 이후 꾸준히 하락 중입니다. 50일 단순 이동 평균선(SMA)은 최근에 1.4040에서 하락세로 전환되었으며, 100일 및 200일 SMA는 각각 1.4193 및 1.4015로 현 수준을 훨씬 상회하며 현재 하락 구조로의 전환을 확인하고 있습니다. 이 수준 아래로 떨어지면 3월에 마지막으로 본 1.3660으로 향하는 길이 열릴 것입니다. 저항선은 여전히 1.3950에 정의되어 있으며, 이동 평균선이 모여 있는 1.4050 근처에서 더 강한 저항선이 형성됩니다.
  • 금 가격이 최근 고점을 향해 상승하다: 금 가격은 $3,319에 마감하며 0.90% 상승해, 이틀 연속 강세 모멘텀을 이어갔습니다. 금속은 $3,300 마크를 확실히 회복하며, 지난주 $3,184의 50일 이동평균선(SMA) 근처의 하락에서 회복을 이어갔습니다. 금 가격은 현재 $2,994의 100일 이동평균선(SMA)과 $2,802의 200일 이동평균선(SMA)을 훨씬 상회하며, 장기 구조의 강함을 입증하고 있습니다. 상방 목표 지점은 시장이 이전에 이익 실현을 시도했던 $3,350에서 나타나며, 이 구역을 돌파하면 4월 고점인 $3,500 근처까지 상승할 수 있습니다. 하방에서는 지지선이 $3,250으로 상승했으며, 그 다음은 $3,200 및 50일 이동평균선이 지지선 역할을 합니다.

주요 종목 동향:

  • 타겟, 부진한 전망과 관세 우려로 하락: 타겟은 소비자 수요가 부진하여 연간 매출 전망을 하향 조정한 후 5.2% 하락했다. 경영진은 또한 관세와 포괄성 감소 정책에 대한 반발로 인한 불확실성을 지적했다.
  • 유나이티드헬스, 등급 하향 조정 후 다우 지수 하락 주도: HSBC가 유나이티드헬스의 등급을 하향 조정하며 계속되는 하락 위험을 경고한 후 유나이티드헬스의 주식이 5.8% 하락했습니다. 보험회사인 유나이티드헬스는 현재까지 올해 거의 39%의 손실을 기록하고 있으며, 이는 비용 인플레이션과 정책 불확실성 때문에 압박을 받고 있습니다.
  • 캐나다 구스, 깜짝 실적에 급등: 캐나다 구스는 4분기 실적이 예상을 뛰어넘으며 국제 수요에 힘입어 19.6% 급등했다. 경영진은 거시 경제의 불확실성으로 인해 2026 회계 연도 가이던스를 보류했다.
  • 샤오펑(Xpeng)의 손실이 예상보다 적게 나타나 주가 13% 급등: 샤오펑은 1분기 손실이 예상보다 적게 나타나면서 투자자들의 우려를 덜어주고 주가가 13% 급등했습니다. 이 전기차 제조업체는 2분기 인도량을 102,000대에서 108,000대 사이로 예측했습니다. 이는 전년 대비 200% 이상의 증가를 의미합니다.
  • Take-Two 주식 공모로 10억 달러 모금 계획 발표 후 주가 4.5% 하락: Take-Two Interactive가 공개 주식 공모를 통해 10억 달러를 모금할 계획을 발표한 후 주가가 4.5% 하락했습니다. 이번 거래는 JPMorgan과 Goldman Sachs가 주도할 예정입니다. 회사의 강력한 게임 라인업에도 불구하고, 이번 조치로 인해 주식 희석에 대한 우려가 제기되었습니다.
  • 모딘 매뉴팩처링, 실적 호조에도 하락: 모딘 주식은 4분기 수익 및 매출 예상치를 초과했음에도 불구하고 11.7% 하락했습니다. 투자자들은 미래 성장 지속 가능성에 대해 우려를 나타낸 것으로 보입니다. 또한 최근 주식의 높은 성과 이후 이익 실현 매도도 일부 역할을 했습니다.

수요일의 급격한 후퇴는 재정 정책 위험과 투자자 신뢰 간의 긴장이 재점화되었음을 강조했습니다. 국채 수익률의 급등은 미국 부채의 지속 가능성에 대한 우려를 다시 일으켰습니다. 이 매도세는 특히 기술주와 헬스케어 주식에서 최근의 주식 상승을 지워버렸는데, 이는 금융 비용 상승이 가치 평가에 압박을 가했기 때문입니다. 인플레이션과 무역 위험이 존재함에도 불구하고, 해외 시장은 기업의 강세와 지역적 경기 부양책에 힘입어 상대적으로 더 잘 버텼습니다. 금은 안전자산 수요로 인해 지속적인 상승세를 보였지만, 석유는 공급 과잉 우려로 후퇴했습니다. 이제 세금 법안 개발과 추가 경제 데이터에 주목하면서, 시장은 금리 인상과 불안정한 투자 심리를 한층 더 시험하게 될 것입니다.