수요일 시장은 상승세를 계속 이어갔으며, 투자자들이 미국과 중국 간의 무역 긴장 완화 신호를 받아들이면서 S&P 500 지수는 연속 세 번째 상승을 기록했습니다. 벤치마크 지수는 소폭 상승하여 이번 주 급반등을 추가하며 2025년 긍정적 영역으로 진입했습니다. 기술주들이 다시 한 번 상승을 주도했으며, Nvidia와 AMD의 강력한 실적이 그 배경이 되었습니다. 나스닥은 랠리를 연장했지만, 다우 지수는 주기적 주식에서의 회전이 계속되면서 소폭 하락했습니다. 전반적으로, 관세 철회가 여전히 위험 선호를 높이면서 시장 분위기는 긍정적이었습니다.

핵심 포인트:

  • S&P 500 연속 세 번째 상승 기록: 연초 이후 손실 회복. S&P 500 지수는 0.10% 상승하여 5,892.58에 마감하며 이번 주의 강력한 반등을 이어갔습니다. 이 지수는 이제 올해 들어 긍정적인 방향으로 전환되었으며 4월 장중 최저점에서 21% 이상 상승했습니다.
  • 나스닥, 인공지능 주식이 빛나는 가운데 상승: 나스닥 종합지수는 0.72% 상승하여 19,146.81에 마감했으며, 반도체 제조업체들의 강력한 실적이 이를 이끌었습니다. 엔비디아는 사우디아라비아로부터 대규모 주문을 확보한 후 4.2% 상승했으며, AMD는 60억 달러 규모의 자사주 매입 소식으로 4.7% 상승했습니다.
  • 다우 지수가 산업주에서 계속되는 자금 이동으로 하락하다: 다우 존스 산업 평균지수는 89.37포인트(0.21%) 떨어져 42,051.06에 마감했습니다. 전체 시장의 탄탄함에도 불구하고, 산업 및 경기 순환주에서의 약세로 인해 우량주 지수는 뒤처졌습니다. 그럼에도 불구하고 다우 지수는 이번 주에 거의 2% 상승한 상태입니다.
  • 유럽 혼조, Stoxx 600 연승 종료: 유럽 주식은 4일 연속 상승 이후 소폭 하락했다. Stoxx 600 지수는 0.24% 하락했으며, 독일의 DAX 지수는 변동성이 큰 세션 끝에 0.5% 하락했다. 프랑스의 CAC 40 지수는 0.47% 떨어졌고, FTSE 100 지수는 0.21% 하락했다. 반면에, 이탈리아의 FTSE MIB 지수는 국내 주식의 강세에 힘입어 0.70% 상승했다. Burberry는 전환 전략을 발표한 후 런던에서 17% 급등했으며, 프랑스의 Alstom은 부진한 실적 발표로 17% 급락했다. 주초의 긍정적인 출발에도 불구하고 전반적인 심리는 신중했으며, 투자자들은 무역에 대한 희망과 혼재된 기업 실적 업데이트 사이에서 균형을 맞추고 있다.
  • 무역 희망이 투자 심리를 고조시키면서 아시아 주가 대부분 상승: 대부분의 아시아 태평양 시장은 수요일 상승 마감했다. 홍콩의 항셍 지수는 2.3% 상승했고 중국 본토의 CSI 300 지수는 관세 완화로 인해 1.21% 상승했다. 한국의 코스피는 실업률이 11월 이후 최저치인 2.7%로 하락하면서 1.23% 상승했다. 호주의 ASX 200 지수는 0.13% 소폭 상승했고, 일본의 니케이 225 지수는 0.14% 하락하며 4일간의 랠리를 마감했다. 텐센트 주식은 게임 부문의 강세를 반영하며 매출이 13% 증가했다는 소식에 투자 심리를 고조시켰다.
  • 미국 원유 재고 증가로 인한 유가 하락: 대규모 원유 재고 증가 소식으로 유가가 후퇴했습니다. 브렌트유는 54센트(0.81%) 떨어져 배럴당 $66.09에 마감됐으며, WTI는 52센트(0.82%) 하락하여 배럴당 $63.15에 마감됐습니다. 이번 하락은 EIA에 따르면 지난주 미국 원유 재고가 예상치 못하게 350만 배럴 증가한 뒤 발생했습니다. 또한, API 데이터에서도 430만 배럴 증가가 나타나 추가적인 압력이 발생했습니다. 미국의 순 수입도 크게 증가하여 투자자들의 우려를 심화시켰습니다.
  • 국채 수익률, 소비자물가지수(CPI) 완화 및 무역 진전에 따라 상승: 미국 국채 수익률이 상승하여 시장 심리가 개선되었음을 반영하고 있다. 10년물 국채 수익률은 4.536%로 3.7 베이시스 포인트 올랐고, 2년물 국채 수익률은 4.059%로 4.2 베이시스 포인트 상승했다. 화요일 발표된 소비자물가지수(CPI) 데이터에 따르면, 4월 인플레이션은 전년 대비 2.3% 상승하여 예상치를 밑돌았다. 근원 인플레이션은 2.8%로 유지되어, 가격 압력이 재개될 것이라는 우려를 완화하는 데 도움이 되었다.

오늘의 외환 시장:

  • EUR/USD가 1.1200 아래로 하락하며 조정이 심화됩니다: EUR/USD는 1.1168에서 마감하며 0.14% 하락했고, 4월 최고점인 1.1570 근처에서 계속 하락하고 있습니다. 이번 주 초 1.1200 아래로 떨어진 후, 현재 50일 SMA인 1.1092 위에서 머물고 있으며, 이는 단기적인 주요 지지 구역입니다. 모멘텀은 여전히 약하고, 가격 움직임은 약세 플래그 패턴을 형성하기 시작하고 있습니다. 1.1090 아래로 결정적으로 하락하면, 추가 하락세가 1.1000과 1.0900을 향해 노출될 것입니다. 최근의 되돌림에도 불구하고, 장기적인 추세는 여전히 건설적인 상태이며, 각각 1.0746와 1.0796에서 상승하는 100일 및 200일 SMA에 의해 지지되고 있습니다. 이를 방어하지 못할 경우 더 깊은 조정을 초래할 수 있습니다. 1.1200 위로 반등하는 것이 상향 모멘텀을 회복하는 첫 번째 단계가 될 것입니다.
  • GBP/USD가 1.3300 이하에서 주춤하다: 상승세가 둔화되고 있음. GBP/USD는 0.33% 하락한 1.3260으로 마감했으며, 1.3450 부근의 4월 고점 바로 아래에서 통합 단계를 연장했다. 가격은 1.3350–1.3400 저항 구역을 반복적으로 돌파하지 못했으며, 현재의 후퇴는 1.3200의 초기 지지대를 테스트 중이다. 50일 이동평균선(SMA)인 1.3100은 중요한 경계선으로 남아 있다. 모든 주요 이동평균선인 50일, 100일(1.2788) 및 200일(1.2867) 이동평균선이 상승 중으로, 넓은 의미의 상승 구조를 강화하고 있다. 그러나 일일 가격 움직임에서 낮아지는 고점이 등장하면서 모멘텀이 약화되고 있음을 시사한다. 만약 1.3100 아래로 하락하면 이 통화쌍은 더 큰 손실에 노출될 수 있으며, 1.3350 이상 회복하면 상승세가 다시 점화될 필요가 있다.
  • USD/CHF 0.8400 이상 유지되지만 강한 저항에 직면: USD/CHF는 0.8432에서 세션을 마감하며 0.54% 상승하여 4월의 수개월 저점 근처인 0.8100에서 회복세를 이어갔습니다. 이 쌍은 단기적으로 더 높은 고점과 더 높은 저점을 형성하며 모멘텀의 개선을 반영하고 있습니다. 그러나 가격은 0.8505에 위치한 50일 이동평균선(SMA)에 의해 제한되며, 이는 3월 초부터 지속적으로 상승 시도를 거부해왔습니다. 장기 추세는 여전히 하락세를 보이고 있으며, 100일 및 200일 이동평균선(SMA)은 현재 각각 0.8777과 0.8717에 위치하며 하락세를 나타내고 있습니다. 즉각적인 지지선은 0.8360과 0.8300에 위치합니다. 0.8500 이상의 확정된 돌파는 감정 전환의 중요한 전환점을 나타내며 100일 SMA를 테스트할 가능성을 열어줄 수 있습니다.
  • USD/CAD가 모멘텀이 구축되면서 1.4000에 근접: USD/CAD는 1.3975에 정착하여 0.29% 상승했으며, 4월 말의 저점인 1.3700 부근에서 계속 상승세를 이어가고 있습니다. 이쌍은 이제 1.4010에 위치한 200일 SMA의 중요한 저항선에 접근하고 있습니다. 가격이 1.3900 구간을 되찾았지만, 여전히 50일 SMA인 1.4085와 100일 SMA인 1.4261 아래에서 거래되고 있으며, 이들은 모두 하향 추세를 나타내고 있어 더 넓은 하락 추세가 유지되고 있음을 시사합니다. 단기 구조는 더 건설적으로 변했지만, 깊은 강세 반전을 암시하려면 1.4010 이상에서 확실한 마감이 필요합니다. 1.3900과 1.3840에서 지지가 관찰되며, 이러한 수준 이하로 이동하면 1.3700으로의 복귀 위험이 있습니다.
  • AUD/USD는 200일 SMA에서 저항을 받은 후 하락: AUD/USD는 0.6428에서 종료되었으며, 200일 SMA인 0.6457을 넘어서지 못한 후 0.64% 하락했습니다. 이 구역은 최근 세션에서 강력한 저항 구간으로 입증되었으며, 4월 초에 시작된 통화쌍의 회복을 저지해왔습니다. 다음 주요 지원선은 0.6326에 위치한 50일 SMA이며, 그 다음으로는 0.6300 및 0.6260이 있습니다. 50일과 100일 SMA는 평탄해지거나 상승세로 돌아섰지만, 200일 SMA는 여전히 확고하게 하락 곡선을 그리고 있어, 더 넓은 추세에 압력을 가하고 있습니다. 가격은 현재 수렴되는 지원선과 저항선 사이에 갇혀 있으며, 이 압축 구역에서 벗어나는 돌파가 다음 방향 움직임을 결정할 가능성이 큽니다. 0.6500 이상으로의 상승은 더 지속적인 변화를 신호할 수 있는 반면, 0.6300 이하로의 하락은 하락 추세의 재개를 확인시켜줄 것입니다.
  • 금값 후퇴, 50일 SMA를 향해 하락: 금 (XAU/USD)는 2.12% 하락하여 $3,180에 머물렀으며, 이는 여섯 거래일 중 다섯 번째 하락을 나타낸다. 금속은 현재 $3,150 근처의 50일 이동 평균을 직접 시험 중이며, 이 수준은 역사적으로 진행 중인 상승 추세에서 동적 지지선 역할을 해왔다. 이 수준 이하로 하락할 경우 더 깊은 조정의 위험이 있으며, $3,000 및 $2,950이 다음 주요 지지 영역을 제공한다. $3,450 이상이었던 5월 초 고점에서 급격히 후퇴했음에도 불구하고 금의 전반적인 상승 추세는 여전히 유지되고 있으며, 100일 및 200일 이동 평균은 꾸준히 상승 중이다. 상승 추세를 유지하려면 이 지지 영역을 방어해야 하며, $3,250 이상으로 반등하는 것이 안정화와 새로운 매수 관심의 주요 신호가 될 것이다.

주요 종목 동향:

  • 슈퍼 마이크로 컴퓨터 상승세 연장: 주가는 15.7% 급등하여 화요일의 16% 증가에 추가된 상승을 보였습니다. 레이몬드 제임스는 AI 하드웨어 인프라에 대한 강한 수요를 이유로 “아웃퍼폼” 등급으로 초기 분석을 시작했습니다.
  • 엑셀리시스, 실적 발표 후 주가 급등: 주당 55센트의 1분기 실적이 예상치를 웃돌면서 주가가 20.8% 상승했습니다. 매출도 예측을 상회했으며, 회사는 연간 전망을 상향 조정하여 투자자들의 신뢰를 높였습니다.
  • 오클로, 좁은 손실에 대한 반등: 원자력 스타트업 오클로는 주당 7센트의 손실을 기록한 후 기대치를 웃돌며 15.6% 상승했다. 이 결과는 청정 에너지 전망에 대한 낙관론을 재확인시켰다.
  • 엔비디아와 AMD, 사우디 AI 계약으로 상승: 엔비디아는 4.2%, AMD는 4.7% 상승 – 사우디 회사 Humain과 칩 계약 체결 후. 뱅크 오브 아메리카는 AI 모멘텀으로 두 회사의 목표 주가를 상향 조정했습니다.
  • 제프리스가 PVH를 상향 조정: 제프리스가 주식을 “매수”로 상향 조정하면서 PVH 주식이 8.4% 급등했습니다. 애널리스트들은 회사가 Tommy Hilfiger와 Calvin Klein의 운영을 변화시키면서 회복 가능성을 보고 있습니다.
  • 오로라 이노베이션, 우버 뉴스로 하락: 주가는 우버가 오로라 주식과 연계된 10억 달러 규모의 전환사채 발행을 발표한 후 6.3% 하락했습니다. 이번 조치는 희석화와 장기적인 가치에 대한 우려를 불러일으켰습니다.
  • 아메리칸 이글 아웃피터스, 신중한 전망으로 하락: 회사가 2025년 가이던스를 철회한 후 주가는 6.5% 하락했습니다. 경영진은 거시적 불확실성을 이유로 들며 7,500만 달러의 재고를 감액했습니다.

수요일에는 관세 완화로 인해 투자자들의 낙관론이 계속 증가하면서 S&P 500과 나스닥이 3일 연속 상승했습니다. 다우 존스 산업평균지수는 소폭 하락했지만, 기술주와 인공지능 관련 주식의 강세가 긍정적인 흐름을 유지하는 데 도움이 되었습니다. 유럽 시장은 주 초반의 강한 출발 이후 잠시 멈춤을 보였고, 아시아 주식은 대부분 무역 완화 덕분에 상승세를 보였습니다. 오일은 공급 우려로 인해 최근의 상승분을 반납했고, 금은 하락세를 이어갔습니다. 시장 심리가 안정된 가운데, 이제 관심은 향후 정책 개발이나 실적 수정이 랠리를 지속시킬지 아니면 변동성을 다시 불러올지에 집중되고 있습니다.