Los mercados estadounidenses comenzaron la semana con cautela, ya que los principales índices retrocedieron desde máximos históricos, con las acciones tecnológicas liderando la caída. El promedio industrial Dow Jones cayó bruscamente, mientras que el S&P 500 y el Nasdaq Composite también retrocedieron en medio de crecientes preocupaciones sobre los datos clave de inflación que se publicarán esta semana. Nvidia, un jugador destacado en el comercio de inteligencia artificial, enfrentó una presión significativa tras la noticia de una investigación regulatoria china, lo que añadió inquietud a los inversores. Mientras tanto, el sentimiento general del mercado sigue siendo moderado, con la atención centrada en los próximos informes económicos que podrían influir en las próximas decisiones de política de la Reserva Federal.

Puntos Clave:

  • El Dow cae más de 200 puntos en medio de debilidad tecnológica: El promedio industrial Dow Jones cayó 240.59 puntos, o un 0.54%, para cerrar en 44,401.93. La fuerte caída fue liderada por pérdidas en acciones clave del sector tecnológico, con Nvidia y Advanced Micro Devices (AMD) enfrentando ventas significativas.
  • S&P 500 y Nasdaq retroceden desde máximos históricos: El S&P 500 cayó un 0,61% a 6.052,97, retrocediendo desde su cierre récord del viernes. El Nasdaq Composite también declinó, cayendo un 0,62% para terminar en 19.736,69. Ambos índices fueron arrastrados hacia abajo por la debilidad en grandes nombres de la tecnología, incluyendo Meta Platforms y Netflix.
  • Los mercados europeos extienden su racha ganadora: El índice paneuropeo Stoxx 600 ganó un 0,14%, marcando su octava sesión consecutiva en verde y su racha ganadora más larga desde mayo. El FTSE 100 subió 43,47 puntos, o un 0,52%, hasta los 8.352,08, mientras que el CAC 40 de Francia subió 60 puntos, o un 0,80%, impulsado por ganancias en acciones de lujo como Kering, que subió un 4% debido al optimismo en torno a las medidas de estímulo fiscal y monetario de China. Sin embargo, el DAX de Alemania bajó ligeramente, perdiendo un 0,19%, mientras que el FTSE MIB de Italia cayó 190 puntos, o un 0,55%.
  • Los mercados asiáticos están mixtos mientras el estímulo de China impulsa las acciones de Hong Kong: el índice Hang Seng de Hong Kong se disparó casi un 3% en las últimas operaciones, impulsado por el anuncio de China de medidas fiscales «más proactivas» y una política monetaria «moderadamente» más laxa para 2025. Esto marcó una fuerte reversión respecto a las pérdidas anteriores, ya que los inversores acogieron con beneplácito las medidas para estimular el consumo interno. Sin embargo, el CSI 300 de China continental cayó un 0,17% para cerrar en 3.966,57, lastrado por un crecimiento de los precios al consumidor inferior al esperado del 0,2% interanual en noviembre. El Nikkei 225 de Japón subió un 0,18% hasta 39.160,5, mientras que el Kospi de Corea del Sur cayó un 2,78%, reflejando la incertidumbre política en torno al presidente Yoon Suk Yeol.
  • Rebote en los Precios del Petróleo por Medidas de Flexibilización en China: Los futuros del crudo Brent subieron $1.02, o 1.43%, para cerrar en $72.14 por barril, mientras que el West Texas Intermediate (WTI) ganó $1.17, o 1.74%, para cerrar en $68.37. El repunte siguió al anuncio de China de medidas de flexibilización monetaria, lo que aumentó las esperanzas de una mayor demanda de energía en el mayor importador de petróleo del mundo. Los mercados de petróleo también se vieron respaldados por la incertidumbre en el Medio Oriente tras el derrocamiento del gobierno sirio, un desarrollo que podría alterar la dinámica de suministro regional.
  • Aumentan los rendimientos del Tesoro antes de los datos de inflación: Los rendimientos del Tesoro de EE.UU. subieron mientras los inversores esperaban datos económicos clave esta semana. El rendimiento a 10 años subió más de 4 puntos básicos hasta el 4.195%, mientras que el rendimiento a 2 años aumentó más de 2 puntos básicos hasta el 4.122%. Los mercados están observando de cerca los próximos informes del índice de precios al consumidor y del índice de precios al productor de noviembre en busca de pistas sobre la trayectoria de la política monetaria de la Reserva Federal.

FX Hoy:

  • EUR/USD se estabiliza cerca de un soporte clave en medio de la fortaleza del dólar estadounidense: El par EUR/USD se negoció a 1.0549, mostrando signos de estabilización después de recuperarse de mínimos recientes alrededor de 1.0450. El par subió por encima del promedio móvil simple (SMA) de 50 períodos en 1.0544, mientras que el SMA de 100 períodos en 1.0531 ahora proporciona un soporte sólido. Sin embargo, la resistencia cerca del SMA de 200 períodos en 1.0648 resalta el sesgo bajista persistente, ya que el dólar estadounidense sigue siendo resistente. Si EUR/USD logra romper por encima de 1.0560, podría apuntar a niveles más altos en 1.0600 y 1.0650. La falta de mantenimiento del impulso podría ver al par probar nuevamente la zona psicológica de 1.0500, con 1.0450 actuando como un nivel de soporte clave.
  • El par GBP/USD se consolida por debajo de la resistencia y lucha por ganar impulso: El GBP/USD se negoció cautelosamente en 1.2747 mientras se mantenía cerca de la resistencia en el SMA de 100 períodos en 1.2780. Aunque el par rebotó en el SMA de 200 períodos en 1.2704, la resistencia inmediata en 1.2780 limitó los intentos al alza. Nuevas ganancias podrían empujar al GBP/USD hacia 1.2850 y 1.2900, pero si no logra superar el nivel de 1.2780 podría enfrentar una renovada presión de venta. En el lado negativo, el soporte se encuentra en 1.2700, con nuevas pérdidas potencialmente apuntando hacia 1.2650 y 1.2600.
  • AUD/USD Presionado por Sentimiento de Aversión al Riesgo, Prueba Mínimos de Varios Meses: El par AUD/USD permaneció bajo presión bajista, cotizando a 0.6437. El par luchaba por debajo de todos los promedios móviles principales, con el SMA de 50 periodos en 0.6462 y el SMA de 200 periodos en 0.6529 actuando como resistencia. La incapacidad de romper por encima de 0.6450 mantiene abierta la vía hacia la baja, con objetivos inmediatos en 0.6400 y 0.6350. Una ruptura por encima de 0.6465 podría proporcionar algo de alivio, pero las condiciones generales del mercado siguen siendo desfavorables para el dólar australiano, ya que la débil demanda de productos básicos y un dólar estadounidense fuerte pesan fuertemente sobre el par.
  • NZD/USD se debilita aún más, los vendedores dominan: NZD/USD se negoció a 0.5863, permaneciendo bajo fuerte presión bajista ya que el par no logró recuperarse por encima de los promedios móviles clave. La SMA de 50 periodos en 0.5877 y la SMA de 100 periodos en 0.5887 limitaron cualquier intento alcista, mientras que la SMA de 200 periodos en 0.5918 subrayó la magnitud de la tendencia bajista. Una ruptura por debajo de 0.5850 podría acelerar las pérdidas hacia 0.5800 e incluso 0.5750. Al alza, recuperar la SMA de 50 periodos en 0.5877 podría desencadenar una recuperación a corto plazo, pero una resistencia significativa cerca de 0.5900 limitaría las ganancias.
  • USD/JPY Se Mantiene Dentro de un Rango por Debajo de Niveles Clave de Resistencia: USD/JPY se mantuvo estable en 151.18, consolidándose después de un rebote desde la zona de soporte en 150.00. El par se mantuvo limitado por el SMA de 50 periodos en 151.32 y enfrentó una fuerte resistencia en el SMA de 200 periodos en 152.81. Un quiebre por encima de 151.50 podría hacer que USD/JPY vuelva a probar 152.00 y potencialmente apuntar a 152.50, pero el sesgo más amplio sugiere precaución. A la baja, la incapacidad de mantenerse por encima de 151.00 podría reabrir el camino hacia 150.00, con un quiebre por debajo de este nivel potencialmente apuntando a 149.00. Los próximos datos de inflación en EE.UU. y la posible intervención del Banco de Japón siguen siendo áreas de enfoque clave para los operadores.
  • Oro lucha por romper la resistencia en medio de la incertidumbre del mercado: Los precios del oro se mantuvieron en un rango, cotizando a $2,657. Los niveles de soporte fuerte en $2,643 y $2,641 proporcionaron un piso para los precios, mientras que la resistencia en la media móvil simple (SMA) de 100 periodos en $2,669 limitó los intentos alcistas. La falta de impulso del metal refleja la cautela de los inversores ante los datos críticos de inflación de EE. UU. que se publicarán esta semana. Una ruptura por encima de $2,670 podría reavivar el sentimiento alcista, con posibles objetivos al alza en $2,700 y $2,725. Sin embargo, si no se sostiene por encima de $2,640, podría llevar a una caída hacia $2,620 e incluso $2,600. Los comerciantes permanecen enfocados en las señales macroeconómicas, que probablemente dictarán el próximo gran movimiento del oro.

Movimientos de Mercado:

  • Reacciones mixtas ante las incorporaciones al S&P 500 de Workday y Apollo Global: Las acciones de la firma de software Workday subieron un 5% después de que S&P Dow Jones Indices anunciara su incorporación al S&P 500 a finales de este mes. Apollo Global Management, que también va a unirse al índice, alcanzó un nuevo máximo de 52 semanas el lunes, pero cerró el día con una caída de aproximadamente un 3%.
  • Las acciones de empresas con sede en China se disparan por el optimismo ante el estímulo: Las acciones de empresas chinas que cotizan en Estados Unidos se dispararon después de que el Politburó de China anunciara planes para medidas fiscales «más proactivas» y una política monetaria «moderadamente» más laxa en 2025. PDD Holdings y JD.com subieron más de un 10% cada una, mientras que Alibaba y Tencent ganaron un 7.5% y un 6%, respectivamente. El fabricante de vehículos eléctricos Nio se impulsó un 12.3%, y las acciones de Trip.com y Baidu también registraron fuertes ganancias, reflejando el optimismo sobre una posible recuperación de la economía de China.
  • Las acciones de Nvidia caen debido a una investigación antimonopolio en China: Las acciones de Nvidia cayeron un 2,6% después de que la Administración Estatal de Regulación del Mercado de China inició una investigación sobre la empresa por presuntas violaciones de las leyes antimonopolio, particularmente relacionadas con su adquisición de Mellanox.
  • Las acciones de Advanced Micro Devices caen tras una rebaja: Las acciones de AMD se desplomaron un 5.6% después de que el Bank of America rebajara la calificación de la acción de “comprar” a “neutral.” Los analistas citaron el creciente dominio competitivo de Nvidia en inteligencia artificial y la preferencia creciente por chips personalizados de fabricantes rivales, lo cual podría limitar el crecimiento de la cuota de mercado de AMD.
  • BP sube gracias a la empresa conjunta de energía eólica marina: Las acciones de BP subieron un 5% tras anunciar la fusión de su negocio de energía eólica marina con JERA de Japón para formar una nueva empresa de propiedad conjunta. El movimiento estratégico destaca el enfoque de BP en aumentar la rentabilidad al priorizar sus operaciones de combustibles fósiles mientras mantiene una presencia en energía renovable.
  • SolarEdge Technologies sube con el lanzamiento de un nuevo producto: SolarEdge Technologies ganó un 11,7% después de anunciar su nueva batería para el hogar «Edición USA», diseñada para calificar para el crédito fiscal adicional por contenido nacional bajo la Ley de Reducción de la Inflación.

A medida que los mercados navegan por una compleja red de presiones regulatorias, incertidumbres geopolíticas y próximos datos sobre la inflación, el sentimiento de los inversionistas se mantiene vigilante. El Dow Jones y el S&P 500 retrocedieron desde sus máximos históricos, impulsados por la debilidad en acciones tecnológicas como Nvidia y AMD, mientras que el optimismo en torno a las medidas de estímulo de China impulsó ganancias en acciones chinas y ciertos commodities como el petróleo. Los mercados europeos continuaron su racha ganadora, respaldados por acciones de lujo, incluso mientras las tensiones geopolíticas en el Medio Oriente añadían una capa de incertidumbre. Mientras tanto, los precios del oro se mantuvieron estables, ya que los comerciantes buscaron activos refugio seguros antes de datos económicos clave de Estados Unidos que se publicarán esta semana. A medida que avanza la semana, el centro de atención estará en los informes de inflación y los comentarios de los bancos centrales, que se espera desempeñen un papel crítico en la configuración de la próxima fase de la dirección del mercado.