La Reserva Federal ocupó un lugar central el miércoles, manteniendo las tasas de interés estables mientras advertía que los riesgos tanto para la inflación como para el empleo han aumentado. La declaración del banco central adoptó un tono más cauteloso, complicando las perspectivas de recortes de tasas y generando nuevas preocupaciones sobre el crecimiento económico. El presidente Jerome Powell mencionó la inflación impulsada por los aranceles y la potencial subida del desempleo, reforzando la postura de espera y observación de la Fed. Los rendimientos de los bonos del Tesoro y los precios del petróleo cayeron tras la noticia, mientras que las acciones estadounidenses finalizaron mixtas en una sesión volátil. El Dow lideró las ganancias, impulsado por un aumento en Disney, mientras los inversionistas equilibraban la cautela de la Fed con los resultados corporativos actuales y la incertidumbre geopolítica.

Puntos Clave:

  • El Dow sube casi 285 puntos gracias al aumento de Disney: El Promedio Industrial Dow Jones subió 284.97 puntos, o un 0.70%, para cerrar en 41,113.97, impulsado por un aumento del 11% en las acciones de Disney.
  • El S&P 500 sube en una sesión volátil después de la advertencia de la Fed: el S&P 500 subió un 0,43% hasta 5.631,28 después de que la Reserva Federal mantuviera las tasas de interés estables y destacara los crecientes riesgos tanto para el empleo como para la inflación.
  • El Nasdaq sube ligeramente mientras las ganancias de Nvidia compensan la debilidad tecnológica: El Nasdaq Composite subió un 0,27% para cerrar en 17,738.16. Nvidia aumentó un 3% tras informes de que la administración Trump planea levantar las restricciones sobre chips de IA.
  • Europa cae por datos débiles del comercio minorista y amenazas de aranceles en el sector farmacéutico: Los mercados europeos se movieron ampliamente a la baja mientras los inversores reaccionaban a datos de consumo débiles y crecientes preocupaciones sobre aranceles estadounidenses dirigidos al sector farmacéutico. El Stoxx 600 cayó un 0,5%, liderado por una bajada del 2,2% en las acciones del comercio minorista. El DAX de Alemania bajó un 0,57%, el CAC 40 de Francia perdió un 0,97%, el FTSE MIB de Italia cayó un 0,62% y el FTSE 100 de Londres disminuyó un 0,44%. Los datos de Eurostat mostraron que las ventas minoristas disminuyeron un 0,1% tanto en la zona euro como en la UE en marzo, con descensos mensuales más pronunciados en Eslovenia, Estonia y Eslovaquia. Las ventas minoristas de Italia cayeron un 0,5% en el mes, mientras que los pedidos industriales en Alemania sorprendieron al alza con un aumento mensual del 3,6%. Novo Nordisk subió un 1,3% tras superar las expectativas de ganancias del primer trimestre.
  • Asia mayormente al alza mientras estímulos de China superan preocupaciones comerciales: Los mercados de Asia-Pacífico terminaron mayormente en alza después de que el banco central y los reguladores de China introdujeron nuevas medidas de apoyo, incluidas las planificaciones para reducir las tasas de interés clave. El CSI 300 subió un 0.61% y el Hang Seng agregó un 0.5% a pesar de una lectura débil del PMI de abril de 48.3, que se mantuvo en territorio de contracción. El Nikkei de Japón cayó un 0.14%, pero el PMI de servicios aumentó a 52.4, lo que sugiere una fortaleza subyacente. El Kospi de Corea del Sur ganó un 0.55% y el Kosdaq bajó un 0.13%, con ambos índices reflejando una mejorada apetencia por el riesgo. El ASX 200 de Australia subió un 0.33% mientras los operadores esperaban las conversaciones comerciales entre funcionarios de EE.UU. y China. El optimismo en torno a la próxima reunión, que incluye al Secretario del Tesoro Scott Bessent y otros representantes estadounidenses, ayudó a levantar el sentimiento en toda la región.
  • El petróleo cae mientras la Reserva Federal señala incertidumbre económica: Los precios del petróleo cayeron después de que la declaración de la Reserva Federal amplificara la preocupación por la desaceleración de la demanda. El crudo Brent disminuyó $1.03, o 1.66%, para ubicarse en $61.12 por barril, mientras que el West Texas Intermediate cayó $1.02, o 1.73%, para situarse en $58.07. A pesar de una caída de 2 millones de barriles en las reservas de crudo reportada por la EIA, los inventarios de gasolina aumentaron, generando dudas sobre la demanda de los consumidores antes de la temporada de viajes de verano.
  • Los rendimientos caen por la cautela de la Fed y temores de crecimiento: El rendimiento del Tesoro a 10 años disminuyó más de 3 puntos básicos a 4.281% después de que la Fed mantuviera las tasas sin cambios y reconociera un aumento en la incertidumbre económica. El rendimiento a 2 años permaneció prácticamente sin cambios en 3.797%. Los operadores se mostraron más cautelosos tras la advertencia de Powell de que los aranceles podrían aumentar tanto la inflación como el desempleo, complicando el camino para futuras decisiones sobre las tasas.

FX Hoy:

  • EUR/USD se mantiene por encima de 1.1300 a pesar del retroceso: EUR/USD cerró en 1.1302, bajando un 0.57% en el día, pero permaneció dentro de su rango reciente. El par continúa cotizando por encima del promedio móvil de 50 días en 1.1027, del de 100 días en 1.0708, y del de 200 días en 1.0788, todos los cuales apoyan la tendencia alcista a largo plazo. La resistencia se sitúa cerca de la zona de 1.1450 a 1.1500, con un soporte inicial en 1.1250. Una ruptura por encima de 1.1500 abriría el camino hacia 1.1600, mientras que una caída por debajo de 1.1250 podría hacer que el sentimiento se vuelva más neutral a corto plazo.
  • El GBP/USD retrocede desde máximos pero la tendencia alcista se mantiene intacta: el GBP/USD cayó un 0,58% a 1,3291 después de alcanzar un máximo de 1,3378 anteriormente en la sesión. El par sigue encontrando soporte en 1,3250, con niveles más fuertes cerca de 1,3100. La media móvil de 50 días en 1,3046 sigue subiendo, junto con la de 100 días en 1,2754 y la de 200 días en 1,2855, lo que indica una tendencia general constructiva. La resistencia se mantiene en la banda de 1,3400 a 1,3450. Aunque el par puede continuar consolidándose a corto plazo, el panorama técnico sigue siendo alcista mientras se mantengan los soportes clave.
  • El par USD/JPY rebota desde el soporte pero enfrenta presión vendedora: El USD/JPY subió un 0,98% hasta 143,81, recuperándose de mínimos anteriores alrededor de 142,40. A pesar del rebote intradía, la tendencia general sigue siendo bajista. El par aún se encuentra cotizando por debajo de los promedios móviles de 50, 100, y 200 días, que se sitúan en 146,50, 150,63, y 149,62. La resistencia se observa entre 145,50 y 146,00, donde ha surgido repetidamente la presión vendedora. El soporte se mantiene en 142,00 y 140,00. A menos que el par supere los promedios móviles en descenso, la perspectiva continuará siendo negativa.
  • USD/CAD encuentra soporte en 1.3760 pero permanece limitado: El USD/CAD subió un 0.39% a 1.3829, estabilizándose después de varias sesiones probando el área de soporte de 1.3760. El par sigue negociando por debajo de su media móvil de 200 días en 1.4008 y permanece bajo presión de las medias móviles de 50 y 100 días en descenso, ubicadas en 1.4132 y 1.4238, respectivamente. La resistencia a corto plazo se encuentra cerca de 1.3900. Aunque el rebote indica una estabilidad temporal, un movimiento por debajo de 1.3750 probablemente abriría una mayor caída hacia 1.3600.
  • AUD/USD cae después de que Powell descarta recortes de tasas: AUD/USD cayó un 0.96% a 0.6431 después de no lograr superar el promedio móvil de 200 días en 0.6459 por tercera sesión consecutiva. El par está respaldado por los promedios móviles de 50 y 100 días en 0.6310 y 0.6285, los cuales deberían proporcionar soporte a corto plazo alrededor de 0.6400 y 0.6350. Las declaraciones del presidente de la Fed, Powell, que descartaron una relajación anticipada, afectaron el sentimiento de riesgo y pesaron sobre el dólar australiano. A menos que el par cierre decisivamente por encima del promedio de 200 días, es probable que el impulso alcista se mantenga limitado.
  • El oro retrocede desde la resistencia tras un repunte de varios días: El oro disminuyó un 1.87% para situarse en $3,372 después de un fuerte rechazo cerca de $3,440. El retroceso se produjo después de un fuerte repunte de varias sesiones, pero no rompió la tendencia alcista general. Las medias móviles de 50, 100 y 200 días (en $3,113, $2,933 y $2,766 respectivamente) continúan subiendo, proporcionando un fuerte soporte de tendencia. Los niveles inmediatos a la baja incluyen $3,335 y $3,240. A menos que el oro cierre por encima de $3,440, es probable una mayor consolidación, especialmente en medio de señales mixtas de la Fed y tensiones comerciales.

Movimientos de Mercado:

  • Las acciones de Alphabet cayeron un 7% después de que Eddy Cue de Apple revelara que la compañía está explorando alternativas impulsadas por inteligencia artificial para el motor de búsqueda de Google en Safari.
  • Las acciones de Uber caen tras ingresos inferiores a las estimaciones: Las acciones de Uber cayeron casi un 3% después de que los ingresos del primer trimestre alcanzaran los $11.53 mil millones, por debajo de los $11.62 mil millones esperados. Aunque la empresa superó las expectativas de ganancias con 83 centavos por acción, la decepción en los ingresos afectó negativamente las acciones.
  • Arista Networks cae a pesar de superar las expectativas de ganancias: Arista cayó un 5% después de superar ligeramente las expectativas de ingresos. La empresa registró ganancias ajustadas de 65 centavos por acción sobre ingresos de 2,00 mil millones de dólares, por encima de las estimaciones, pero las previsiones fueron vistas como conservadoras.
  • Lionsgate se dispara tras la división de la empresa: Lionsgate se disparó casi un 19% tras la completa separación de sus unidades de estudio y STARZ en empresas públicas independientes. La acción también se benefició de la consolidación de su estructura de acciones duales en una sola clase.
  • Rivian se desploma al reducir su guía de entregas: Las acciones de Rivian cayeron un 6% después de que el fabricante de vehículos eléctricos redujera su objetivo de entregas para todo el año, citando riesgos relacionados con aranceles. Los ingresos del primer trimestre superaron las expectativas con $1.24 mil millones, pero la reducción de la guía eclipsó los resultados.
  • Disney se dispara tras superar las expectativas de ganancias y anunciar un nuevo resort: Disney subió un 11% después de superar las estimaciones de ganancias y ingresos, mejorar sus perspectivas anuales y anunciar planes para un nuevo parque temático en Abu Dhabi. El crecimiento de suscriptores de streaming también superó las expectativas.
  • Sarepta se desploma tras recortar su previsión de ingresos: Sarepta cayó un 21% después de reducir su orientación de ingresos netos por producto para todo el año. La empresa ahora espera entre $2.30 mil millones y $2.60 mil millones, muy por debajo de las estimaciones anteriores.
  • Upstart se desploma por pronóstico débil a pesar de superar expectativas: Las acciones de Upstart cayeron un 10% tras emitir una perspectiva de ingresos decepcionante para el segundo trimestre. La empresa superó los resultados del primer trimestre, pero las proyecciones para el futuro no alcanzaron las expectativas de Wall Street.
  • Charles River se dispara tras mejorar su pronóstico para el año completo: Charles River subió un 19% después de aumentar su pronóstico de EPS ajustado para el año completo. La empresa ahora espera entre $9.30 y $9.80 por acción, frente a la estimación previa de $9.10 a $9.60.
  • Rockwell Automation sube tras un sólido trimestre: Rockwell ganó un 12% después de superar las estimaciones del segundo trimestre. La empresa reportó un BPA ajustado de $2.45 sobre ingresos de $2.00 mil millones, ambos por encima de lo que preveían los analistas.

Los mercados terminaron el día con señales mixtas mientras los inversionistas procesaban la advertencia de la Reserva Federal sobre los riesgos de inflación y empleo, junto con resultados corporativos clave y desarrollos comerciales. La reticencia del banco central a comprometerse con una reducción de la tasa aumentó la incertidumbre, mientras que la caída de los rendimientos y los precios del petróleo reflejaron expectativas cambiantes. La atención ahora se centra en las próximas negociaciones comerciales entre EE.UU. y China, y en la publicación de datos económicos que podrían influir en el sentimiento de cara a la próxima semana.