As ações fecharam mistas na sexta-feira, enquanto os mercados absorviam uma semana movimentada de manchetes comerciais, resultados corporativos e mudanças no sentimento global. Embora o Dow tenha caído ligeiramente, o S&P 500 e o Nasdaq terminaram praticamente sem variação, mostrando um compromisso limitado de compradores ou vendedores. Um acordo comercial recentemente anunciado entre os EUA e o Reino Unido proporcionou um modesto impulso às relações transatlânticas, mas os investidores mostraram cautela em meio à ambiguidade mais ampla das políticas. Na Europa, as ações subiram, com o DAX da Alemanha estabelecendo novos recordes, enquanto o petróleo teve um rali devido a sinais de aperto na oferta. No geral, a sessão refletiu um mercado aguardando sinais mais claros antes de tomar sua próxima decisão.

Principias Pontos:

  • O Dow Jones cai à medida que a Foco nas Tarifas Modera o Sentimento: O Dow Jones Industrial Average recuou 119,07 pontos, ou 0,29%, para 41.249,38, enquanto os investidores permaneciam cautelosos antes das negociações comerciais. Apesar do otimismo recente em relação ao acordo entre os EUA e o Reino Unido, a incerteza quanto à direção mais ampla das tarifas e as consequências econômicas pesaram sobre as ações blue-chip. Durante a semana, o índice caiu quase 0,2%.
  • S&P 500 termina estável em meio à cautela com o comércio global: O S&P 500 caiu 0,07% para fechar em 5.659,91, registrando uma queda semanal de aproximadamente 0,5%. Embora os resultados corporativos positivos tenham sustentado alguns setores do mercado, os investidores permaneceram relutantes em assumir mais riscos até que haja maior clareza sobre os desenvolvimentos comerciais, especialmente a política tarifária entre os EUA e a China.
  • A Nasdaq se mantém firme enquanto ações de tecnologia divergem: O Nasdaq Composite terminou praticamente inalterado em 17.928,92, registrando uma perda semanal de cerca de 0,3%. Os resultados financeiros do setor de tecnologia foram mistos, com ganhos notáveis de fabricantes de chips e plataformas online sendo compensados pela fraqueza em algumas empresas de nuvem e software.
  • Europa Fecha em Alta, DAX Alcança Novo Recorde: As ações europeias subiram na sexta-feira, uma vez que o sentimento dos investidores melhorou após o acordo comercial entre os EUA e o Reino Unido. O DAX da Alemanha subiu 0,63% atingindo um recorde de 23.499,32, enquanto o Stoxx Europe 600 acrescentou 0,44% e o FTSE 100 do Reino Unido ganhou 0,27%. O CAC 40 da França subiu 0,64%, e o FTSE MIB da Itália avançou 1,02%. Apesar da alta da sexta-feira, o FTSE 100 encerrou a semana em baixa, quebrando uma sequência de ganhos. Os rendimentos dos títulos europeus aumentaram, com o rendimento do Bund alemão de 10 anos atingindo uma máxima de 4 semanas de 2,588%. Os formuladores de políticas do BCE sugeriram que um corte de taxa em junho continua provável, desde que a inflação continue a moderar e as tarifas dos EUA não prejudiquem os esforços de recuperação da zona do euro.
  • Ásia Mista enquanto Dados da China Colidem com Preocupações Tarifárias: Os mercados asiáticos apresentaram resultados mistos, já que fortes dados de exportação da China foram ofuscados pela tensão comercial com os EUA. As exportações da China dispararam 8,1% em abril, impulsionadas pela demanda do Sudeste Asiático, embora os embarques para os EUA tenham despencado mais de 21% devido às tarifas proibitivas. O índice CSI 300 da China continental caiu 0,17%, enquanto o Hang Seng de Hong Kong subiu 0,4%. O Nikkei 225 do Japão saltou 1,56%, e o Topix subiu 1,29%, ambos impulsionados por fortes resultados corporativos. O Kospi da Coreia do Sul caiu 0,09%, e o ASX 200 da Austrália subiu 0,48%. Na Índia, o Nifty 50 caiu quase 1% à medida que as tensões geopolíticas com o Paquistão se intensificaram, pressionando a confiança dos investidores.
  • Preço do Petróleo Sobe Mais de 4% com Esperanças de Comércio e Dinâmicas de Produção: Os preços do petróleo aumentaram pela segunda semana consecutiva em meio a sinais de melhoria nas relações comerciais e sinais de oferta mais restrita. O Brent subiu 1,7% para $63,91 por barril, e o WTI aumentou 1,85% para $61,02, com ambos os benchmarks subindo mais de 4% na semana. Enquanto isso, a Saudi Aramco relatou uma queda de 5% no lucro líquido do primeiro trimestre para $26 bilhões, ligeiramente acima das estimativas, citando preços mais baixos do petróleo e volumes de produção reduzidos. A produção da OPEC+ em abril caiu marginalmente, com quedas na Líbia, Iraque e Venezuela compensando os aumentos programados, reforçando uma perspectiva de mercado apertada.
  • Taxas do Tesouro Estáveis em Meio à Pressão para Corte de Juros: O rendimento do Tesouro de 10 anos subiu um ponto base para 4,386%, enquanto o rendimento de 2 anos caiu ligeiramente para 3,889%. O mercado de títulos permaneceu relativamente estável, enquanto os operadores aguardavam novos desenvolvimentos na política comercial global e a pressão contínua da Casa Branca sobre o Fed para afrouxar a política monetária.

FX Hoje:

  • EUR/USD Regride à Medida que a Correção Continua: EUR/USD fechou em 1.1257, subindo 0,29% no dia, mas estendendo sua retração de curto prazo após atingir um pico acima de 1.1500 no início de maio. O par permanece suportado por uma SMA de 50 dias em ascensão a 1.1061, enquanto as SMAs de 100 e 200 dias a 1.0724 e 1.0792 continuam em tendência de alta. A recente queda parece corretiva no contexto de uma tendência de alta mais ampla, com compradores provavelmente entrando na zona de 1.1150–1.1100. Uma queda sustentada abaixo de 1.1000 enfraqueceria o cenário de alta, enquanto a resistência agora é vista em 1.1300 e com o recente pico próximo de 1.1550.
  • GBP/USD se mantém acima de 1.3300 enquanto os touros defendem a faixa: GBP/USD terminou a sessão em 1.3311, avançando 0,50% e consolidando-se próximo a máximas de múltiplos meses. O par está mantendo uma estrutura de alta robusta, com o preço sendo negociado acima de sua SMA de 50 dias em 1.3073, e suporte de longo prazo das SMAs de 100 dias e 200 dias em 1.2767 e 1.2859, respectivamente. A ação recente do preço tem se mantido dentro de uma faixa após um aumento acima de 1.3400 em abril. O suporte agora é visto em 1.3250 e 1.3200, enquanto uma quebra acima de 1.3400 pode sinalizar um novo impulso de alta. A tendência geral permanece intacta a menos que o par feche abaixo de 1.3100, onde a zona de SMA ascendente seria comprometida.
  • USD/JPY recua de resistência à medida que a tendência permanece de baixa: O USD/JPY fixou-se em 145,30, caindo 0,41% após não conseguir romper a resistência chave próxima a 146,20. O par continua limitado pela SMA de 50 dias em 146,31, que se transformou em um teto consistente para a ação do preço. A tendência de baixa mais ampla permanece intacta, com as SMAs de 100 dias e 200 dias em 150,46 e 149,57, respectivamente, ambos inclinados para baixo e posicionados acima dos níveis atuais. O momentum parece estar desvanecendo, e uma queda abaixo de 144,00 provavelmente exporia suporte em 142,00 e 141,00. Um fechamento acima de 146,50 é necessário para mudar o tom de forma mais favorável, mas por enquanto a tendência permanece de baixa.
  • Prata Se Mantém Acima de $32,50 Com Viés de Faixa: A prata fechou a $32,73, ganhando 1,01% e consolidando-se acima da sua média móvel simples (SMA) de 50 dias a $32,71. As SMAs de 100 dias e 200 dias a $31,80 e $31,20 continuam a subir, reforçando uma tendência construtiva. O preço tem oscilado dentro da faixa de $31,50–$33,50 por várias semanas, sem conseguir retestar as máximas de abril perto de $34,50. O suporte está firme perto de $32,00, enquanto a resistência surge em $33,00 e $33,50. Enquanto o preço se mantiver acima de $31,00, a estrutura técnica favorece uma eventual alta.
  • EUR/GBP cai para suporte chave próximo a 0,8450: O EUR/GBP encerrou a sessão em 0,8456, com queda de 0,22%, à medida que o par continuou a desfazer os ganhos do rali de meados de abril. O preço está agora testando a média móvel simples (SMA) de 50 dias em 0,8457, um nível que tem atuado como suporte dinâmico. A tendência de curto prazo tornou-se corretiva, com topos mais baixos se formando no início de maio, embora a perspectiva de médio prazo permaneça cautelosamente otimista enquanto o preço permanecer acima das SMAs de 100 e 200 dias em 0,8395 e 0,8389. Uma quebra abaixo de 0,8450 pode desencadear uma queda adicional em direção à zona de 0,8400–0,8375. A resistência está em 0,8550 e 0,8600, e o preço pode permanecer em um intervalo limitado na ausência de novos catalisadores.
  • Ouro Estabiliza Acima de $3.300 enquanto o Mercado Espera por Quebra Direcional: O ouro (XAU/USD) subiu 0,71% para se estabelecer em $3.327, mantendo-se um pouco acima de um conjunto de níveis de suporte chave. O metal continua a encontrar compradores em torno da zona de $3.275, onde a SMA de 50 dias a $3.130 fornece suporte técnico. A tendência de alta mais ampla é reforçada pelas SMAs de 100 dias e 200 dias a $2.947 e $2.775, ambas subindo acentuadamente. O preço permaneceu preso entre $3.275 e $3.350 desde que recuou da alta de abril próximo a $3.500. Um fechamento acima de $3.350 sinalizaria a continuação da alta, enquanto qualquer queda abaixo de $3.275 poderia convidar a mais consolidação em direção a $3.200.

Movimentos de Mercado:

  • A Insulet dispara com forte receita e perspectiva otimista: a Insulet (PODD) saltou mais de 20% para liderar o S&P 500 após reportar uma receita de US$ 569,0 milhões no primeiro trimestre, superando a estimativa consensual de US$ 543,5 milhões.
  • Lyft dispara com previsão de reservas acima das estimativas: As ações da Lyft (LYFT) subiram mais de 28% após a projeção de reservas brutas no segundo trimestre entre $4,41 bilhões e $4,57 bilhões. O ponto médio do intervalo de orientação superou a estimativa de consenso de $4,48 bilhões.
  • Globus Medical despenca após perder meta de receita: Globus Medical (GMED) caiu mais de 22% após reportar vendas líquidas de $598,1 milhões no primeiro trimestre, abaixo do consenso de $627,2 milhões.
  • Ações da Akamai caem após previsão decepcionante de EPS: As ações da Akamai Technologies (AKAM) caíram mais de 10%, liderando as quedas no S&P 500, após prever um EPS ajustado para o ano inteiro na faixa de $6,10 a $6,40.
  • A queda da Expedia após o Rendimento abaixo do Esperado e a Revisão da Previsão: As ações da Expedia Group (EXPE) caíram mais de 7% após não atingir as estimativas de receita do primeiro trimestre, apresentando $2,99 bilhões em comparação com o consenso de $3,02 bilhões. A empresa também reduziu sua previsão de crescimento de receita para 2025 para +2% a +4%, abaixo da estimativa anterior de +4% a +6%.
  • Affirm despenca com orientação de receita anual fraca: As ações da Affirm Holdings (AFRM) caíram mais de 14% após projetar uma receita anual de $3,16 bilhões a $3,19 bilhões. O ponto médio ficou abaixo do consenso de $3,18 bilhões, levantando preocupações sobre a demanda por crédito ao consumidor em meio ao aumento das taxas de juros.
  • CrowdStrike Cai com Investigação Reguladora: As ações da CrowdStrike Holdings (CRWD) caíram mais de 4% após a notícia de que promotores e reguladores dos EUA estão investigando seu acordo de $32 milhões com a Carahsoft Technology.

Os mercados terminaram a semana sem uma direção forte, reagindo a sinais mistos sobre notícias de comércio, resultados empresariais e tendências de crescimento global. Enquanto algumas áreas, como ações europeias e petróleo, tiveram ganhos sólidos, os mercados dos EUA permaneceram majoritariamente quietos. Com menos resultados empresariais pela frente e dados importantes sobre inflação em breve, os traders agora estão atentos a sinais sobre a direção da economia e das políticas. Até então, os mercados podem continuar oscilando enquanto os investidores aguardam atualizações mais concretas. As divulgações de dados da próxima semana podem ajudar a quebrar o atual impasse e ajustar as expectativas.