As ações fecharam em alta na segunda-feira, à medida que as ações de tecnologia se recuperaram após a decisão do presidente Trump de isentar temporariamente smartphones, semicondutores e outros eletrônicos chave das tarifas recém-propostas. Todos os três principais índices inverteram as perdas iniciais em uma sessão volátil, com os investidores recebendo cautelosamente o que alguns viram como um recuo parcial de medidas comerciais mais extremas. O movimento ajudou a aliviar a ansiedade do mercado após algumas semanas difíceis impulsionadas por temores de tarifas e incerteza sobre as cadeias de suprimentos globais. Ainda assim, autoridades enfatizaram que as isenções podem ser temporárias, mantendo os mercados em alerta. Um declínio acentuado nos rendimentos do Tesouro e uma queda acentuada no VIX contribuíram para o cenário de suporte.

Principias Pontos:

  • Dow recupera mais de 300 pontos: O Índice Dow Jones Industrial Average ganhou 312,08 pontos, ou 0,78%, fechando em 40.524,79 após uma sessão volátil marcada pela incerteza em torno da política comercial. Os investidores receberam bem a decisão da Casa Branca de isentar temporariamente smartphones, computadores e semicondutores das novas tarifas recíprocas. O Dow continua com uma queda de aproximadamente 4% desde o início de abril, quando as tarifas foram anunciadas pela primeira vez.
  • S&P 500 Sobe com Diminuição da Incerteza sobre Tarifas: O S&P 500 subiu 0,79% para fechar em 5.405,97, recuperando-se das perdas no início da sessão para registrar o segundo ganho diário consecutivo. No entanto, o índice mais amplo ainda está quase 5% abaixo de seu pico em abril.
  • Nasdaq Avança com Recuperação Liderada por Ações de Chips: O Nasdaq Composite subiu 0,64%, fechando em 16.831,48, impulsionado pela força em semicondutores e hardware para PCs. O rali de segunda-feira ajudou o índice a recuperar parte de sua recente queda, mas o Nasdaq ainda caiu cerca de 4,4% desde 2 de abril.
  • Mercados Europeus Disparam com Pausa nas Tarifas dos EUA: O índice pan-europeu Stoxx 600 disparou 2,7% com a melhoria do sentimento dos investidores após o anúncio da isenção de tarifas de Washington. O FTSE 100 subiu 2,14% para 8.134,34, enquanto o CAC 40 subiu 2,45%, o DAX avançou 2,85%, e o FTSE MIB liderou a região com um salto de 2,88%. As ações da Novo Nordisk subiram 3,7% depois que a Pfizer abandonou um ensaio clínico de um medicamento concorrente, enquanto a LVMH caiu após reportar uma receita mais fraca do que o esperado no primeiro trimestre. Alguns varejistas alertaram sobre a redireção de produtos chineses de baixo custo para a Europa, o que poderia pressionar as margens e os padrões de qualidade.
  • A Ásia aumenta à medida que os riscos comerciais diminuem e as negociações se aproximam: Os mercados de ações asiáticos tiveram uma alta após a suspensão das tarifas dos EUA sobre produtos eletrônicos de consumo chave, o que impulsionou as esperanças de desescalada. O Índice Hang Seng de Hong Kong saltou 2,4%, com as ações de tecnologia elevando o Índice de Tecnologia Hang Seng em 2,34%. O Nikkei 225 do Japão subiu 1,18%, o Kospi da Coreia do Sul ganhou 0,95% e o ASX 200 da Austrália adicionou 1,34%. O CSI 300 da China continental avançou 0,23%, enquanto o Jakarta Composite da Indonésia subiu 1,99% para seu maior fechamento desde março. Os mercados indianos estavam fechados devido a um feriado público.
  • O Petróleo Mantém Estabilidade Enquanto a OPEP Reduz Previsão de Demanda: O petróleo bruto dos EUA subiu 14 centavos para fechar a $61,63 por barril, enquanto o Brent adicionou 22 centavos para terminar em $64,98. A OPEP revisou para baixo sua previsão de demanda global de petróleo em 150.000 barris por dia devido ao potencial impacto econômico das tarifas dos EUA. Os preços do petróleo bruto já caíram entre 13% e 14% desde 2 de abril, quando o anúncio das tarifas surpreendeu os mercados.
  • Rendimentos do Tesouro Caem com Redução dos Temores de Tarifas: Os rendimentos dos títulos caíram à medida que o mercado reagiu a sinais de alívio temporário nas tarifas. O rendimento do Tesouro de 10 anos caiu 11 pontos base para 4,382%, enquanto o rendimento de 2 anos caiu para 3,849%. A queda seguiu-se a uma das subidas mais acentuadas de dois dias nos rendimentos na semana passada, impulsionada pela incerteza política e volatilidade.

FX Hoje:

  • EUR/USD Consolida Abaixo da Resistência de Vários Meses: O EUR/USD fechou a segunda-feira em 1,1321, com uma alta de 0,34% no dia após testar uma máxima intradiária de 1,1359. O par já ganhou quase 700 pips desde a mínima de março, com o preço atingindo seus níveis mais altos desde junho de 2023. O EUR/USD permanece confortavelmente acima de todas as principais SMAs, com a SMA de 50 dias subindo acentuadamente em 1,0713. O cruzamento altista das SMAs de 50 e 100 dias no início deste mês reforça ainda mais a tendência predominante. No entanto, o momento pode estar exagerado no curto prazo, e os traders estão observando uma possível pausa ou recuo. O suporte imediato é visto em 1,1200, seguido pela antiga área de rompimento perto de 1,1100. Um movimento sustentado acima de 1,1400 pode desencadear uma extensão em direção ao nível de 1,1500.
  • GBP/USD rompe para novas máximas de 2025: GBP/USD subiu 0,95% para fechar a 1,3198, marcando uma nova máxima para o ano e continuando seu poderoso rali que começou no início de fevereiro. O par superou de forma convincente a resistência anterior perto de 1,3100. A quebra de segunda-feira foi apoiada por fortes fundamentos técnicos, já que o preço permanece bem acima das SMAs de 50 dias, 100 dias e 200 dias, todas as quais começaram a inclinar para cima. A SMA de 200 dias em torno de 1,2820 tornou-se agora um suporte chave, reforçando a tendência de alta. A resistência imediata está entre 1,3250 e 1,3300, com um rompimento acima dessa zona abrindo caminho para testar novamente as máximas de meados de 2023 perto de 1,3400. Condições de sobrecompra de curto prazo podem desencadear pequenas retrações, mas enquanto o preço se mantiver acima de 1,3100, os touros permanecem no controle.
  • USD/JPY Estende Queda para Mínimos de Oito Meses: USD/JPY caiu 0,28% na segunda-feira, fechando em 143,04, seu menor fechamento desde agosto de 2024. O par caiu para 142,23 durante o dia, continuando seu declínio acentuado desde a máxima de março, próxima de 152,50. O preço agora quebrou decisivamente abaixo de todas as principais SMAs, com a de 50 dias em 149,42 e a de 200 dias em 150,86, ambas inclinadas para baixo. A estrutura técnica é definida por máximas e mínimas mais baixas, com resistência firme agora em 145,00 e 147,00. O suporte está em 141,50, seguido pelo nível psicologicamente importante de 140,00. O ritmo rápido do declínio faz com que alguns traders considerem o risco de um repique de curto prazo, mas o momentum permanece fortemente inclinado para o lado negativo. A menos que USD/JPY recupere 146,00 e estabilize, espera-se que a pressão de baixa persista.
  • AUD/USD Continua Sequência de Alta, Próximo ao Limite de Rompimento: O AUD/USD subiu 1,16%, fechando a 0,6436, registrando seu sexto ganho diário consecutivo e ampliando sua recuperação dos mínimos de abril perto de 0,5913. O par agora está desafiando a zona de resistência de 0,6450–0,6480, onde atualmente reside a SMA de 200 dias. A vela de segunda-feira fechou perto do máximo da sessão, refletindo um forte momento de compra e uma demanda saudável. O preço também está negociando acima das SMAs de 50 e 100 dias pela primeira vez desde janeiro, indicando uma possível reversão total de tendência em andamento. Um fechamento confirmado acima da SMA de 200 dias a 0,6482 validaria o rompimento e mudaria decisivamente o sentimento para otimista. A resistência além desse ponto está por volta de 0,6550 e 0,6600, enquanto o suporte imediato é visto em 0,6350. A estrutura mais ampla passou a apresentar altas e baixas mais altas, e enquanto o AUD/USD se mantiver acima de 0,6220, os touros estão firmemente no controle.
  • Ouro Retrai de Máximas com a Perda de Fôlego: O ouro encerrou a segunda-feira a $3.212, uma queda de 0,74% no dia, após brevemente atingir uma máxima intradiária de $3.245. O metal mostrou sinais de cansaço após uma forte alta no início deste mês, com a sessão de segunda-feira formando uma vela de rejeição baixista. O preço fechou mais próximo da mínima do dia a $3.193, sugerindo cautela no curto prazo. Apesar da retração, o ouro permanece firmemente em tendência de alta, com a média móvel simples (SMA) de 50 dias a $2.977 e a de 200 dias a $2.692, ambas subindo de forma constante. A zona de resistência chave permanece entre $3.245 e $3.250, que o metal não conseguiu romper de forma decisiva. O suporte imediato está próximo de $3.175, seguido por $3.080 e a média móvel de 50 dias em ascensão. Um rompimento confirmado acima da máxima recente sinalizaria continuidade, mas a falha em manter os $3.175 poderia provocar uma correção mais profunda em direção ao suporte estrutural.

Movimentos de Mercado:

  • Fabricantes de chips disparam com isenções de tarifas sobre eletrônicos: Western Digital (WDC) subiu mais de 4%, enquanto Seagate Technology (STX) avançou mais de 3% após o Presidente Trump pausar temporariamente as tarifas recíprocas sobre eletrônicos de consumo. Micron Technology (MU) e Texas Instruments (TXN) subiram mais de 2%, e as ações da AMD, ARM, ON Semiconductor (ON), NXP Semiconductors (NXPI) e GlobalFoundries (GFS) fecharam todas com alta superior a 1%.
  • Ações de Tecnologia de Consumo Disparam com Alívio na Pressão Tarifária: A Dell Technologies (DELL) avançou mais de 3%, enquanto a Best Buy (BBY) e a HP Inc. (HPQ) subiram mais de 2% cada uma após a Casa Branca emitir isenções para eletrônicos de consumo, aumentando o sentimento dos investidores no setor de hardware e tecnologia de varejo.
  • Setor Automotivo Dispara com Boatos de Alívio Temporário nas Tarifas: Stellantis (STLA) disparou mais de 6%, liderando o setor automotivo após o presidente Trump levantar a possibilidade de isenções para veículos e peças importados. Aptiv (APTV) subiu mais de 5%, enquanto General Motors (GM) e Ford Motor (F) ganharam mais de 4% cada.
  • Palantir Sobe com a Vitória de Contrato de IA da OTAN: Palantir Technologies (PLTR) subiu mais de 4% depois que a empresa anunciou que a OTAN havia adquirido um dos seus sistemas militares com inteligência artificial. O acordo reforçou o papel crescente da Palantir em contratos governamentais e de defesa, aumentando a confiança dos investidores.
  • Exportador Chinês PDD Sobressai com Alívio no Comércio: As ações da PDD Holdings (PDD) subiram mais de 4%, liderando os ganhos no Nasdaq 100 após a pausa de Trump nas tarifas que cobrem a maioria dos eletrônicos de consumo. Espera-se que a medida beneficie grandes varejistas online chineses e exportadores que dependem do acesso ao mercado dos EUA.

Os mercados fecharam em alta na segunda-feira, à medida que investidores receberam cautelosamente a pausa temporária nas tarifas dos EUA sobre tecnologia, desencadeando um rali de alívio em semicondutores, eletrônicos e ações globais. Embora o tom tenha mudado para o otimismo, os avisos das autoridades de que as isenções podem ser de curta duração mantiveram a incerteza em jogo. A queda nos rendimentos do Tesouro e uma queda acentuada na volatilidade ajudaram a impulsionar o sentimento em todas as classes de ativos. No entanto, com os principais índices ainda em forte queda desde o início de abril, os operadores mantêm-se cautelosos em relação a possíveis reversões. O foco agora se volta para as próximas negociações comerciais dos EUA com parceiros asiáticos, que podem definir a próxima direção para ações, commodities e moedas. Os investidores também estarão atentos aos resultados corporativos e às divulgações de dados macroeconômicos para confirmar se o pior da volatilidade causada pelas tarifas já passou.