Cổ phiếu đã tăng mạnh vào thứ Sáu, khép lại một tuần biến động và một tháng thua lỗ bằng một kết quả tích cực khi các nhà đầu tư bỏ qua căng thẳng địa chính trị gia tăng. Chỉ số S&P 500 tăng vọt 1,59%, trong khi Dow tăng 601 điểm, phục hồi từ mức lỗ đầu phiên sau cuộc trao đổi căng thẳng giữa Tổng thống Donald Trump và ông Volodymyr Zelenskyy của Ukraine tại Nhà Trắng. Chỉ số Nasdaq Composite cũng tăng 1,63%, dù vẫn bị đè nặng bởi hiệu suất kém trong tháng Hai, tháng tồi tệ nhất kể từ tháng Tư năm 2024. Các nhà đầu tư đối mặt với các tín hiệu kinh tế hỗn hợp, khi báo cáo thu nhập cá nhân mạnh mẽ đối lập với sự suy giảm trong chi tiêu tiêu dùng và chỉ số lạm phát PCE cốt lõi cao hơn mong đợi.

Những điểm tin chính:

  • S&P 500 phục hồi, giảm bớt thua lỗ hàng tuần: Chỉ số S&P 500 tăng vọt 1,59% vào thứ Sáu, đóng cửa ở mức 5,954.50, kết thúc một tuần biến động với một tin tích cực. Mặc dù đợt phục hồi vào cuối phiên, chỉ số này vẫn giảm 1% trong tuần và kết thúc tháng Hai giảm 1,4%, khi các nhà đầu tư phải đối mặt với căng thẳng địa chính trị và sự bất ổn kinh tế.
  • Chỉ số Dow tăng hơn 600 điểm: Chỉ số công nghiệp Dow Jones đã tăng 601,41 điểm, tương đương 1.39%, lên mức 43,840.91 điểm, xóa bỏ những khoản lỗ từ đầu tuần. Tuy nhiên, chỉ số blue-chip này vẫn kết thúc tháng Hai giảm 1.6%.
  • Bán Tháo Cổ Phiếu Công Nghệ Gây Áp Lực Lên Nasdaq, Tháng Tồi Tệ Nhất Kể Từ Tháng Tư 2024: Chỉ số Tổng hợp Nasdaq tăng 1.63% vào thứ Sáu lên 18,847.28 nhưng giảm 4% trong tháng Hai, tháng tồi tệ nhất của nó trong gần một năm. Sự yếu đuối này do đợt giảm mạnh 8.5% của cổ phiếu Nvidia hồi đầu tuần, sau khi báo cáo thu nhập của hãng cho thấy doanh thu thấp nhất trong hai năm qua.
  • Cuộc đụng độ Trump-Zelenskyy gây ra biến động, VIX đạt 22,40: Cổ phiếu đã biến động tiêu cực trong thời gian ngắn sau khi Tổng thống Donald Trump và Volodymyr Zelenskyy của Ukraine đụng độ tại Phòng Bầu dục về một thỏa thuận quyền khai thác khoáng sản tiềm năng. Lời phát biểu của Trump rằng Zelenskyy đang “đánh cược với Thế chiến III” đã làm cho thị trường xáo trộn, đẩy Chỉ số Biến động Cboe (VIX) lên đến 22,40, mức cao nhất kể từ ngày 27 tháng 1, trước khi giảm bớt khi cổ phiếu hồi phục.
  • Thị trường châu Âu kết thúc trái chiều, vượt trội so với Mỹ trong tháng Hai: Cổ phiếu châu Âu duy trì đà tăng trưởng, với chỉ số Stoxx 600 tăng nhẹ vào thứ Sáu, đánh dấu tuần tăng điểm thứ mười liên tiếp. Chỉ số này đã tăng hơn 3% trong tháng Hai, vượt xa Phố Wall. Chỉ số FTSE 100 tăng 1.57% trong tháng này lên 8,809.74, trong khi chỉ số CAC 40 của Pháp nhích lên 0.1% đạt 8,112. Chỉ số DAX của Đức giữ nguyên, và chỉ số FTSE MIB của Ý tiếp tục giảm, đóng cửa dưới mức 38,600. Thị trường châu Âu cho thấy khả năng phục hồi mặc dù căng thẳng thương mại gia tăng sau khi Trump đe dọa áp đặt thuế quan 25% lên hàng nhập khẩu của EU “rất sớm.” Trong khi đó, lạm phát của Pháp giảm xuống còn 0.8% trong tháng Hai, theo số liệu sơ bộ, trong khi dữ liệu từ bốn bang lớn của Đức cho thấy sự giảm tốc thêm trong lạm phát quốc gia. Tại bang Bắc Rhine-Westphalia, lạm phát giảm xuống 1.9% từ 2.0% trong tháng Một, trong khi bang Baden-Württemberg có sự gia tăng nhẹ lên 2.5%. Trong khi đó, doanh số bán lẻ của Đức tăng 0.2% giữa tháng Mười Hai và tháng Một, cho thấy sự phục hồi trong nhu cầu tiêu dùng.
  • Thị Trường Châu Á Lao Dốc Khi Trump Xác Nhận Áp Thuế Lên Mexico, Canada và Trung Quốc: Trump tái khẳng định rằng mức thuế 25% đối với hàng nhập khẩu từ Mexico và Canada sẽ có hiệu lực vào ngày 4 tháng 3, cùng với mức thuế bổ sung 10% đối với hàng hóa Trung Quốc. Thông tin này đã khiến thị trường chứng khoán châu Á lao dốc vào thứ Sáu. Chỉ số Hang Seng giảm 3.55%, trong khi CSI 300 tại Trung Quốc đại lục giảm 1.97% xuống còn 3,890.05. Chỉ số Nikkei 225 của Nhật Bản giảm 2.88% xuống còn 37,155.50, và Topix mất 1.98% xuống 2,682.09. Chỉ số Kospi của Hàn Quốc giảm mạnh 3.39% xuống 2,532.78, và Kosdaq giảm 3.49% xuống 743.96. Chỉ số S&P/ASX 200 của Úc giảm 1.16% xuống 8,172.40, và Nifty 50 của Ấn Độ giảm 0.99%.
  • Chi tiêu tiêu dùng của Mỹ giảm, lạm phát tăng nhẹ: Chỉ số Chi tiêu tiêu dùng cá nhân (PCE), thước đo lạm phát ưa thích của Cục Dự trữ Liên bang, tăng 0,3% trong tháng 1 và 2,5% so với cùng kỳ năm trước. Chỉ số PCE lõi, không bao gồm thực phẩm và năng lượng, cũng tăng 0,3% so với tháng trước và 2,6% hằng năm, giảm nhẹ so với mức 2,9% của tháng 12. Tuy nhiên, chi tiêu tiêu dùng không ngờ lại giảm 0,2% trong tháng 1, trong khi thu nhập cá nhân tăng vọt 0,9%, cho thấy các hộ gia đình đang chọn tiết kiệm thay vì chi tiêu. Tỷ lệ tiết kiệm cá nhân đã tăng lên 4,6%.
  • Lợi suất Kho bạc Mỹ giảm khi các nhà đầu tư tìm kiếm sự an toàn: Giá trái phiếu tăng vọt khi các nhà giao dịch chuyển sang tài sản an toàn. Lợi suất trái phiếu Kho bạc kỳ hạn 10 năm giảm 6 điểm cơ bản xuống còn 4,208%, trong khi lợi suất kỳ hạn 2 năm giảm 8 điểm cơ bản xuống còn 3,987%. Các nhà đầu tư phản ứng trước sự kết hợp của bất ổn địa chính trị, dữ liệu chi tiêu tiêu dùng yếu kém và lạm phát dai dẳng, làm gia tăng kỳ vọng rằng Cục Dự trữ Liên bang có thể trì hoãn việc cắt giảm lãi suất lâu hơn dự kiến.
  • Giá dầu trượt dốc, lần giảm hàng tháng đầu tiên kể từ tháng 11: Thị trường dầu mỏ suy yếu vào thứ Sáu khi giá dầu Brent giảm 1,16% xuống còn 73,18 USD mỗi thùng và giá dầu thô Tây Texas Trung cấp (WTI) giảm 0,84% xuống còn 69,76 USD mỗi thùng. Sự suy giảm này diễn ra khi các nhà giao dịch đánh giá tác động của các động thái áp thuế của Trump, việc nối lại xuất khẩu dầu mỏ của Iraq từ Kurdistan và các kế hoạch sản xuất sắp tới của OPEC. Trong tháng này, giá dầu ghi nhận mức giảm đầu tiên kể từ tháng 11 trong bối cảnh lo ngại về nhu cầu toàn cầu và sự bất ổn về địa chính trị.

FX Hôm nay:

  • Đồng Euro gặp khó khăn khi đà tăng mờ dần, đóng cửa dưới mức 1.0380: Đồng euro đã suy yếu so với đồng đô la Mỹ vào thứ Sáu, với tỷ giá EUR/USD giảm 0,24% để ổn định ở mức 1,0372. Cặp tiền này đã bắt đầu phiên giao dịch tại mức 1,0397 và tạm thời leo lên 1,0419 trước khi mất đà, giảm xuống mức thấp 1,0359. Dữ liệu lạm phát yếu hơn mong đợi từ châu Âu đã làm nặng nề tâm lý, cùng với lo ngại về căng thẳng thương mại leo thang giữa Mỹ và EU. Đồng euro vẫn dưới đường SMA 50 ngày tại 1,0387, với kháng cự phía trước tại 1,0420 và đường SMA 100 ngày tại 1,0526. Nếu mất đà tiếp tục, cặp tiền này có thể kiểm tra mức 1,0350, với một sự phá vỡ thấp hơn sẽ lộ ra mức 1,0300.
  • Đồng Bảng Anh Trôi Dốc Khi Kháng Cự Giữ Nguyên Tại Mức 1.2600: Đồng bảng Anh đã gặp khó khăn trong việc tìm hướng đi vào ngày thứ Sáu, với cặp GBP/USD giảm 0,17% xuống còn 1,2579. Sau khi cố gắng đẩy lên mức cao hơn là 1,2622 vào đầu phiên, cặp tiền này gặp áp lực bán, giảm xuống mức thấp 1,2559 trước khi ổn định lại. Sự không chắc chắn của thị trường xung quanh các mức thuế tiềm năng của Mỹ đã ảnh hưởng đến tâm lý, mặc dù vẫn còn sự suy đoán rằng Vương quốc Anh có thể được miễn khỏi những chính sách thương mại tồi tệ nhất của Trump. Đồng bảng Anh đang đối mặt với kháng cự chính tại mức 1,2600, với đường SMA 100 ngày ở mức 1,2637 đóng vai trò là một rào cản lớn. Ở chiều giảm, hỗ trợ ngay lập tức được thấy tại mức 1,2550, với một đợt giảm dưới mức này mở ra cánh cửa đến mức 1,2500.
  • Đồng Đô la Canada Giảm Mặc Dù Dữ Liệu Kinh Tế Mạnh: Vào thứ Sáu, đồng đô la Canada mất giá so với đồng đô la Mỹ, với cặp USD/CAD tăng 0,25% lên mức 1,4469. Cặp đôi này mở cửa ở mức 1,4434 và nhanh chóng giảm xuống 1,4399 trước khi phục hồi lên mức cao nhất trong phiên là 1,4469. Mặc dù GDP của Canada trong quý 4 tăng mạnh hơn dự kiến với mức tăng 2,6% hàng năm, đồng loonie vẫn không thể tận dụng được lợi thế, do đồng đô la Mỹ vẫn duy trì sức mạnh. Hiện tại, USD/CAD đang thử nghiệm mức kháng cự tại 1,4500, với sự bứt phá cao hơn có thể đẩy cặp đôi này về phía 1,4600. Ở chiều ngược lại, mức hỗ trợ được thấy ở 1,4400, tiếp theo là 1,4300 nếu áp lực giảm giá tăng cường.
  • Giá Vàng Suy Yếu Khi Gặp Khó Khăn Duy Trì Trên Mức $2,870: Giá vàng đã giảm vào thứ Sáu, khi kim loại này giảm 0,77% và đóng cửa ở mức $2,854. Sau khi tăng lên mức cao nhất trong ngày là $2,885, vàng đã phải đối mặt với áp lực bán mới, kéo giá xuống mức thấp nhất là $2,832 trước khi ổn định lại. Mặc dù có sự suy giảm, vàng vẫn duy trì xu hướng tăng, với hỗ trợ ở mức $2,850 và có rủi ro giảm thêm về $2,800. Ngưỡng kháng cự vẫn ở mức $2,870, với một đợt tăng lên trên $2,900 cần thiết để lấy lại động lực tăng giá. Các nhà giao dịch tiếp tục theo dõi sự bất ổn toàn cầu và các xu hướng lạm phát để tìm hướng đi tiếp theo cho thị trường kim loại quý.

Chuyển động thị trường:

  • Nvidia hồi phục sau đợt bán tháo gần đây: Cổ phiếu của Nvidia tăng 4% vào thứ Sáu khi các nhà đầu tư mua vào sau khi cổ phiếu giảm mạnh 8,5% vào thứ Năm. Đợt bán tháo gần đây diễn ra sau khi báo cáo thu nhập mới nhất của công ty cho thấy doanh thu thấp nhất trong hai năm qua, làm dấy lên lo ngại về đà tăng trưởng trong lĩnh vực AI.
  • Cổ Phiếu Tiền Điện Tử Tăng Mạnh Khi Bitcoin Hồi Phục: Bitcoin đã tạm thời giảm xuống dưới 80,000 USD qua đêm lần đầu tiên trong ba tháng, nhưng sau đó đã hồi phục trong phiên giao dịch, đẩy mạnh các cổ phiếu liên quan đến tiền điện tử. Cổ phiếu của Coinbase tăng 3.5%, trong khi MicroStrategy nhảy vọt 6.4%. Cổ phiếu của công ty khai thác Mara Holdings cũng tăng 6% khi nhà đầu tư đón nhận sự phục hồi trong thị trường tài sản kỹ thuật số.
  • AES Tăng Mạnh Nhờ Lợi Nhuận Tốt: Công ty tiện ích AES đã tăng 11,7% sau khi báo cáo thu nhập điều chỉnh cả năm là $2,14 mỗi cổ phiếu trên doanh thu $12,28 tỷ, vượt qua kỳ vọng của các nhà phân tích là $1,91 mỗi cổ phiếu trên doanh thu $12,13 tỷ.
  • Duolingo lao dốc do hướng dẫn yếu: Cổ phiếu của Duolingo giảm 17% sau khi hướng dẫn EBITDA quý đầu tiên của công ty không đạt kỳ vọng của các nhà phân tích.
  • NetApp sụt giảm sau khi doanh thu không đạt: Công ty công nghệ NetApp giảm 15,6% sau khi báo cáo doanh thu quý tài chính thứ ba đạt 1,64 tỷ USD, thấp hơn mức 1,69 tỷ USD mà các nhà phân tích dự đoán.
  • SoundHound AI tăng vọt nhờ doanh thu mạnh mẽ: Cổ phiếu của SoundHound AI đã tăng 17,5% sau khi công ty nhận diện giọng nói này công bố doanh thu quý tư là 34,5 triệu đô la, vượt qua mức 33,7 triệu đô la mà các nhà phân tích dự kiến.

Khi tháng Hai kết thúc, thị trường chốt lại với biến động mạnh, S&P 500 tăng 1,59% vào thứ Sáu để giảm bớt sự thua lỗ trong tuần, trong khi Dow Jones tăng hơn 600 điểm. Mặc dù có sự phục hồi vào phiên cuối cùng, Nasdaq đã ghi nhận tháng tồi tệ nhất kể từ tháng Tư năm 2024, bị ảnh hưởng bởi sự yếu kém của ngành công nghệ và sự giảm mạnh của Nvidia trước đó trong tuần. Căng thẳng địa chính trị đã làm tăng thêm sự bất ổn, khi thị trường phản ứng với cuộc tranh cãi gay gắt giữa Tổng thống Trump và Tổng thống Ukraine Zelenskyy, đẩy VIX tăng lên tới 22,40. Trong khi đó, lợi suất trái phiếu kho bạc giảm khi các nhà đầu tư tìm kiếm sự an toàn, và giá dầu giảm lần đầu tiên kể từ tháng Mười Một do lo ngại về thuế quan mới và quyết định của Iraq tiếp tục xuất khẩu. Khi các nhà đầu tư vẫn đang tiếp nhận các dữ liệu kinh tế mới nhất — bao gồm chi tiêu tiêu dùng giảm sút, lạm phát PCE tăng và tăng trưởng GDP của Canada mạnh hơn mong đợi — trọng điểm hiện nay chuyển sang các động thái chính sách tiếp theo của Cục Dự trữ Liên bang và tiềm năng tác động kinh tế từ cuộc chiến thương mại leo thang của Trump.