Al comenzar septiembre, los mercados europeos cerraron planos en el primer día de negociación, reflejando un estado de cautela entre los inversores que evalúan cuidadosamente las señales económicas y las condiciones del mercado. Con los mercados financieros de EE. UU. cerrados por el Día del Trabajo, la atención se centró en Europa y Asia, donde datos mixtos de manufactura y desarrollos corporativos influenciaron el sentimiento del mercado. En Europa, el índice paneuropeo Stoxx 600 mostró pocos cambios, con ganancias en las telecomunicaciones y ciertas acciones tecnológicas compensadas por caídas en los sectores minorista y manufacturero. Mientras tanto, los mercados asiáticos mostraron una respuesta mixta a los últimos datos económicos de China, destacando las preocupaciones en curso sobre la estabilidad económica global y las perspectivas de crecimiento. A medida que los inversores digieren estos desarrollos, el panorama del mercado global sigue marcado por la incertidumbre y tendencias económicas divergentes.

Puntos Clave:

  • Mercados europeos cierran planos por rendimiento mixto de sectores: El índice paneuropeo Stoxx 600 cerró ligeramente a la baja, con una caída del 0,04% en el primer día de negociación de septiembre, reflejando un sentimiento de cautela entre los inversores. El rendimiento entre los sectores fue mixto: las acciones minoristas cayeron un 0,77% debido a preocupaciones sobre la perspectiva económica y posibles aumentos de tasas. Por el contrario, las acciones de telecomunicaciones experimentaron una ganancia del 0,78%, impulsadas por actualizaciones corporativas positivas. El índice FTSE 100 cayó 12,79 puntos, o un 0,15%, para cerrar en 8.363,84, mientras que el CAC 40 revirtió las pérdidas iniciales y cerró con un alza del 0,2% en 7.646, impulsado por sólidos incrementos en la farmacéutica gigante Sanofi, que se disparó un 3,6% tras una actualización positiva sobre sus tratamientos para la esclerosis múltiple. Otros contribuyentes al alza del CAC 40 incluyeron a Orange, que ganó un 1,7%, y Unibail-Rodamco-Westfield, que subió un 2,2%, aunque estos se vieron parcialmente contrarrestados por las caídas en grandes empresas como Airbus (-1,4%), Stellantis (-0,8%) y Thales (-2,4%).
  • Datos Mixtos de Manufactura en Toda Europa: Los datos de manufactura en toda Europa pintaron un panorama variado, reflejando diferentes condiciones económicas entre los países. El PMI de manufactura de la zona euro se mantuvo firmemente en territorio de contracción en 45.8 en agosto, indicando una desaceleración continua en la actividad manufacturera, principalmente lastrada por disminuciones en Alemania y Francia. El PMI de manufactura de Alemania cayó a 42.4, el más bajo en los últimos meses, ya que una fuerte caída en los pedidos entrantes disminuyó las esperanzas de una rápida recuperación en la economía más grande de Europa. Mientras tanto, el sector manufacturero de Francia también se contrajo a su ritmo más rápido desde enero, con su PMI bajando a 43.9. Sin embargo, el Reino Unido informó un aumento positivo en la actividad manufacturera, con su PMI subiendo a 52.5, un máximo de 26 meses.
  • Los mercados asiáticos reaccionan a débiles datos chinos: Los mercados asiáticos estuvieron mixtos el lunes mientras los inversores digerían datos económicos más débiles de lo esperado de China. El índice Hang Seng en Hong Kong cayó significativamente un 1.85% en su última hora de negociación, mientras que el índice CSI 300 cayó un 1.70% hasta los 3,265.01, marcando su punto más bajo en siete meses. Las caídas fueron impulsadas en gran parte por el PMI manufacturero de China, que cayó a 49.1 en agosto, indicando una tasa de contracción más rápida que el mes anterior y marcando el cuarto mes consecutivo de declive. Esto estuvo por debajo tanto de la cifra de julio de 49.4 como de la previsión media de los economistas de 49.5. Mientras tanto, el PMI no manufacturero de China mostró una ligera mejora, subiendo a 50.3 desde el 50.2 de julio, pero el modesto aumento hizo poco por aliviar las preocupaciones sobre la desaceleración económica general. Los datos mixtos de China añadieron cautela entre los inversores en toda Asia, con los participantes del mercado observando de cerca los próximos informes económicos de las principales economías regionales, incluidos los datos de inflación de Corea del Sur y el PIB del segundo trimestre de Australia.
  • Los Precios del Petróleo Suben Durante la Parada de Exportaciones en Libia: Los precios del petróleo experimentaron una modesta recuperación el lunes debido a que las tensiones geopolíticas y las interrupciones del suministro en Libia influenciaron la dinámica del mercado. Los futuros del crudo Brent subieron un 0,8% para situarse en $77,52 por barril, mientras que el crudo estadounidense West Texas Intermediate aumentó un 0,7% hasta $74,04 por barril. Las ganancias en los precios siguieron a los informes de la detención de exportaciones de petróleo en los principales puertos de Libia y los recortes de producción en todo el país debido a disturbios políticos. La parada de exportaciones libias se produce en medio de expectativas de un aumento en el suministro de petróleo por parte de OPEP+ a partir de octubre, creando un panorama complejo para los comerciantes de petróleo. Los analistas sugieren que, aunque las interrupciones en Libia podrían apoyar temporalmente los precios, el mercado sigue siendo cauteloso ante posibles aumentos en la oferta de otros miembros de OPEP+.

FX Hoy:

  • El EUR/USD se recupera en medio de la debilidad del USD: El par EUR/USD comenzó la semana con una nota positiva, recuperándose hacia la región de 1.1075 después de tres días consecutivos de pérdidas. El par se benefició de cierta presión de venta en el Dólar Estadounidense, encontrando soporte cerca del nivel de 1.1050, que se alinea con el retroceso de Fibonacci del 61.8% del rally de agosto. A medida que el EUR/USD intenta recuperar terreno más alto, los traders están observando la resistencia en el máximo de 2024 de 1.1200, seguido por el tope de 2023 de 1.1275. Los niveles clave de soporte a tener en cuenta incluyen el SMA provisional de 55 días en 1.0898 y el SMA crucial de 200 días en 1.0853.
  • El GBP/USD comienza septiembre con ganancias mínimas: El par GBP/USD subió ligeramente en el primer día de negociación de septiembre, cotizando alrededor de 1.3145, con un aumento de más del 0.20% durante la sesión norteamericana. Con los mercados financieros de Estados Unidos cerrados por el Día del Trabajo, la sesión tuvo una actividad limitada. Desde una perspectiva técnica, el GBP/USD se está consolidando dentro del rango de 1.3140-1.3270 antes de los datos económicos clave de Estados Unidos que se publicarán más adelante esta semana, incluyendo el informe de Nóminas No Agrícolas. Un quiebre por encima del máximo del viernes pasado de 1.3199 podría allanar el camino hacia los máximos del año hasta la fecha de 1.3266, mientras que una caída por debajo del mínimo del 29 de agosto de 1.3109 podría desencadenar un movimiento hacia el promedio móvil de 50 días en 1.2894.
  • USD/CHF Sube Mientras el Franco Suizo Gana: El par USD/CHF experimentó un ligero aumento, comerciando a 0.8511, un 0.2% de alza en el día, ya que el Franco Suizo ganó fuerza en medio de una sesión de negociación tranquila debido a las vacaciones en los Estados Unidos. Los inversores ahora están centrando su atención en los próximos datos económicos suizos, en particular el informe de inflación que se espera muestre una ligera disminución al 1.2% interanual en agosto desde el 1.3% en julio. Los niveles clave de soporte para USD/CHF están en 0.8503 y 0.8492, mientras que la resistencia está en 0.8532 y 0.8550.
  • AUD/USD se recupera debido a la debilidad del USD y el sentimiento de riesgo: El par AUD/USD logró recuperarse de la retracción del viernes, avanzando hacia la región de 0.6790 a medida que el dólar estadounidense mostraba signos de debilidad. A pesar de los decepcionantes datos económicos de China, incluido un descenso en el PMI manufacturero a 49.1, el dólar australiano encontró apoyo debido a una leve mejora en el sentimiento de riesgo. El par se está acercando a la resistencia en el nivel de 0.6800, con ganancias adicionales que podrían apuntar al máximo de agosto de 0.6823. A la baja, se observa un soporte inicial en 0.6760, seguido por 0.6740.
  • EUR/GBP Intenta Recuperarse en Medio de Presión Bajista: El par EUR/GBP mostró una leve recuperación durante la sesión del lunes, subiendo a 0.8433 antes de retroceder nuevamente al nivel de 0.8420 a medida que los vendedores recuperaron el control. La perspectiva técnica sigue siendo bajista, con indicadores que sugieren un potencial de caída adicional. Sin embargo, el par podría comerciarse de manera lateral por encima del área de 0.8400 en el corto plazo, dadas las condiciones de sobreventa. Los niveles de soporte inmediato se encuentran en 0.8400 y 0.8380, mientras que la resistencia se observa en 0.8430 y 0.8450.
  • Pruebas de oro respaldan mientras que la fortaleza del dólar pesa: El oro (XAU/USD) bajó, probando el soporte en los $2,500 el lunes, ya que la reciente recuperación del dólar estadounidense puso presión sobre el metal precioso. El gráfico diario indica una presión de venta persistente, con el oro registrando máximos y mínimos más bajos. Sin embargo, los indicadores técnicos permanecen dentro de niveles positivos, lo que sugiere un potencial bajista limitado por ahora. Los niveles de soporte clave para el oro son $2,489, $2,475 y $2,463, mientras que los niveles de resistencia se sitúan en $2,508, $2,520 y $2,532. A pesar de la presión a la baja, el oro sigue manteniéndose por encima de todas las medias móviles, proporcionando soporte dinámico e indicando que la tendencia general aún podría favorecer a los alcistas.

Movimientos de Mercado:

  • Rightmove se dispara por especulaciones de adquisición: Las acciones de Rightmove aumentaron un impresionante 27% después de que surgieran informes de que la empresa australiana REA Group está considerando una oferta de compra para la plataforma de anuncios inmobiliarios con sede en el Reino Unido. La posible adquisición despertó un interés significativo entre los inversores, llevando a Rightmove a uno de sus mejores días de negociación en los últimos años.
  • Sanofi sube tras una actualización clínica positiva: Las acciones de Sanofi aumentaron un 3.6% después de que la compañía proporcionara una actualización positiva sobre sus ensayos en curso de tratamientos para la esclerosis múltiple. Las noticias alentadoras alimentaron el optimismo de los inversores sobre las perspectivas de crecimiento del gigante farmacéutico en el sector biofarmacéutico, convirtiéndolo en uno de los principales ganadores del CAC 40.
  • Ulta Beauty cae por una reducción en la previsión de ventas: Las acciones de Ulta Beauty cayeron más del 4% liderando las bajas en el S&P 500 después de que la compañía informara ventas netas de $2.55 mil millones en el segundo trimestre, por debajo de la estimación de consenso de $2.61 mil millones. Además, Ulta redujo su previsión de ventas netas para 2025 a $11.0 mil millones-$11.2 mil millones desde un pronóstico anterior de $11.5 mil millones-$11.6 mil millones, por debajo del consenso de $11.51 mil millones, lo que contribuyó a la caída de sus acciones.
  • New World Development se desploma debido a pronóstico de pérdidas: Las acciones de New World Development cayeron hasta un 14.14% después de que el desarrollador inmobiliario con sede en Hong Kong pronosticara una pérdida significativa de alrededor de 19 a 20 mil millones de dólares hongkoneses (2.6 mil millones de dólares) para su año fiscal 2024. Las desalentadoras perspectivas provocaron una fuerte reacción negativa por parte de los inversores, convirtiéndola en una de las mayores pérdidas en el mercado de Asia-Pacífico.
  • Las acciones de Crowdstrike Holdings suben tras una mejora: Las acciones de Crowdstrike Holdings subieron más del 2% después de que HSBC mejorara su calificación de «mantener» a «comprar» y estableciera un nuevo precio objetivo de $339. La mejora reflejó la confianza en el potencial de crecimiento de la empresa en el sector de la ciberseguridad, lo que incrementó el interés de los inversores.

A medida que comienza septiembre, los mercados globales muestran una mezcla de cautela y esperanza, reflejando el complejo panorama económico que los inversores están navegando. En Europa, el cierre plano del Stoxx 600, a pesar de las fuertes ganancias en ciertos sectores como telecomunicaciones y bienes raíces, subraya la postura cautelosa del mercado en medio de señales económicas mixtas. Mientras tanto, en Asia, datos de manufactura de China más débiles de lo esperado han contribuido a un tono más moderado en el mercado, con caídas notables en índices clave como el Hang Seng y el CSI 300. A medida que los inversores digieren estos desarrollos y esperan datos económicos cruciales más adelante en la semana, los mercados permanecen atrapados entre las fuerzas de la recuperación y la continua incertidumbre.